Προσεγγίσεις και μέθοδοι διαχείρισης πληρωτέων λογαριασμών. Διαχείριση απαιτήσεων και υποχρεώσεων. Αναδιάρθρωση πληρωτέων λογαριασμών

Τα δανεισμένα κεφάλαια δεν είναι μόνο καύσιμο για τις επιχειρήσεις, αλλά και πληρωτέοι λογαριασμοί, συμπεριλαμβανομένων των προμηθευτών και των τραπεζών. Η διαχείριση των πληρωτέων λογαριασμών και η σωστή λογιστική θα βοηθήσουν στην έγκαιρη εξόφληση και διαγραφή των πληρωτέων λογαριασμών.

Λογιστική και ανάλυση πληρωτέων λογαριασμών

Το να έχεις εισόδημα και να παραμένεις στη ζωή είναι τα κύρια καθήκοντα μιας επιχείρησης. Η επιτυχής λειτουργία του καταστήματος θα βοηθήσει στην αρμόδια διαχείριση των πληρωτέων λογαριασμών.

Ορισμένα καταστήματα κάνουν λάθος επιλογή όταν επιλέγουν μια στρατηγική διαχείρισης πιστωτών. Και συγκεκριμένα:

Καθυστέρηση πληρωμής φόρων
Καθυστερήσεις στις πληρωμές μισθών.

Και οι δύο επιλογές είναι προβληματικές. Συχνά, οι υπεύθυνοι καταστημάτων πιστεύουν ότι μπορούν να καθυστερήσουν τις πληρωμές στον προϋπολογισμό.

Τέτοιοι χειρισμοί μπορούν να οδηγήσουν σε αποκλεισμό λογαριασμών προ φόρων. Ταυτόχρονα, μπορείτε να χάσετε όλους τους λογαριασμούς, αφού η αναστολή θα συμβεί σε όλους τους λογαριασμούς, ακόμα κι αν βρίσκονται σε διαφορετικές τράπεζες.

Οι καθυστερήσεις μισθών στους εργαζόμενους μπορεί να οδηγήσουν σε εξωτερικούς ελέγχους Κρατική Επιθεώρηση Εργασίας, την επιβολή προστίμων στο κατάστημα, πρόσθετες πληρωμές και απώλεια εικόνας.

Εκτός από την απογραφή σε μια αποθήκη, η απογραφή των περιουσιακών στοιχείων πραγματοποιείται τουλάχιστον μία φορά το χρόνο. Ωστόσο, για την ακριβέστερη κατανόηση της οικονομικής κατάστασης του καταστήματος, συνιστάται η δημιουργία συχνότερης απογραφής υπολογισμών, συμπεριλαμβανομένης της ανάλυσης πιστωτών.

Η διαχείριση πληρωτέων λογαριασμών είναι ο τρόπος που επιλέγετε να χρησιμοποιήσετε με ασφάλεια τα ποσά των αποδεκτών και των εκκρεμών υποχρεώσεων. Η οικονομική κατάσταση του καταστήματος εξαρτάται από την ορθότητα της λογιστικής.

Η οικονομική κατάσταση του καταστήματος εξαρτάται και από τις σωστά κατανεμημένες αρμοδιότητες μεταξύ των εργαζομένων. Το σύστημα CRM για ένα κατάστημα από το Biznes.ru σας επιτρέπει να αναθέσετε εργασίες σε υπεύθυνους υπαλλήλους, κατανέμοντάς τους ανάλογα με τη σημασία τους. Η υπηρεσία παρέχει επίσης τη δυνατότητα σχολιασμού και συζήτησης για κάθε επιμέρους εργασία, κάτι που θα απλοποιεί την επικοινωνία των εργαζομένων.

Υπόλογο χρέος:
τράπεζες, πιστωτικοί οργανισμοί κ.λπ.
προμηθευτές;
στους υπαλλήλους της επιχείρησης (μισθοί και άλλες πληρωμές)·
πριν από τον προϋπολογισμό για φόρους και τέλη·
άλλα χρέη (σε αυτά περιλαμβάνονται, για παράδειγμα, πληρωμές απαιτήσεων).

Υπάρχουν τρέχουσες και ληγμένες. Στις τρέχουσες υποχρεώσεις περιλαμβάνονται υποχρεώσεις που δεν έχουν ακόμη λήξει, καθώς και οφειλές για τις οποίες δεν έχει λήξει ακόμη η παραγραφή.

εκπρόθεσμοςθεωρείται η οφειλή που δεν έχει εξοφληθεί εντός της προθεσμίας που ορίζει η συμφωνία. Εάν η περίοδος αποπληρωμής του χρέους δεν καθορίζεται στη σύμβαση, ισχύουν οι περίοδοι παραγραφής που καθορίζονται από τον Αστικό Κώδικα της Ρωσικής Ομοσπονδίας. Γενικά είναι τρία χρόνια.

Εξόφληση πληρωτέων λογαριασμών, όροι αποπληρωμής

Το κύριο καθήκον κατά την κατάρτιση ενός προγράμματος αποπληρωμής είναι να ληφθεί υπόψη η αναλογία των όρων αποπληρωμής του χρέους και το ύψος των προστίμων για καθυστέρηση ή μη εκπλήρωση των υποχρεώσεων.

Το λογισμικό αυτοματισμού Business.Ru θα βοηθήσει στην απλοποίηση των οικονομικών αναφορών. Αυτοματοποιήστε τις φορολογικές και λογιστικές αναφορές, επιταχύνετε την έκδοση εγγράφων και εξαλείψτε τα λάθη κατά τη συμπλήρωση.

Αναδιάρθρωση πληρωτέων λογαριασμών

Κατά κανόνα, σε σχέση με τις εταιρείες, η αναδιάρθρωση των πληρωτέων λογαριασμών πραγματοποιείται υπό την απειλή πτώχευσης του οφειλέτη. Ωστόσο, υπάρχουν λιγότερο ριζοσπαστικές προϋποθέσεις, για παράδειγμα, εάν είναι πιο κερδοφόρο για τον πιστωτή να κάνει παραχωρήσεις και να πάρει τουλάχιστον κάτι από τον κακοπληρωτή.

Η αναδιάρθρωση πιστωτή είναι δυνατή με τη μορφή:

αναβολή της εξόφλησης των πληρωτέων λογαριασμών·
αλλαγές στα προηγουμένως συμφωνημένα ποσά πληρωμών ή στη συχνότητά τους·
ένα είδος εξαγοράς μεριδίου στην επιχείρηση του οφειλέτη, ίσης αξίας με το ποσό του χρέους·
διαγραφή μέρους του χρέους.

Τις περισσότερες φορές, μιλάμε για αναδιάρθρωση πληρωτέων λογαριασμών σε περίπτωση μη πληρωμής τραπεζικού δανείου ή δανείου. Οι αντισυμβαλλόμενοι καταφεύγουν σε αυτό το είδος διακανονισμού των σχέσεων με τους οφειλέτες λιγότερο συχνά.

Στην περίπτωση μιας επιχείρησης που λειτουργεί κανονικά, η αναδιάρθρωση του χρέους είναι καλύτερη από την πτώχευση, γιατί σας επιτρέπει να σώσετε το κατάστημα. Αλλά χειρότερα από την κανονική αποπληρωμή του χρέους, γιατί χαλάει την πιστωτική ιστορία.

Διαγραφή πληρωτέων λογαριασμών με παραγραφή

Εάν ο πιστωτής δεν προβάλει οικονομικές αξιώσεις εναντίον σας και δεν ζητήσει τα χρήματά του πίσω, μεταξύ άλλων με βάση τα αποτελέσματα του αποθέματός του, τότε τέτοιες υποχρεώσεις γίνονται αζήτητοι πληρωτέοι λογαριασμοί.

Το άρθρο 250, παράγραφος 18 του Φορολογικού Κώδικα της Ρωσικής Ομοσπονδίας περιέχει δύο διατάξεις κατά τις οποίες ένας πιστωτής πρέπει να διαγραφεί και να αναγνωριστεί ως μη λειτουργικό εισόδημα για φόρο εισοδήματος: εκκαθάριση της πιστώτριας εταιρείας και αποκλεισμός της από το Ενιαίο Κρατικό Μητρώο Νομικών Προσώπων , και το δεύτερο - δεν είναι σε ζήτηση λόγω της παραγραφής.

Για την αποτελεσματική διαχείριση των οφειλών της εταιρείας είναι απαραίτητο να Πρώτα, καθορίστε τη βέλτιστη δομή τους για μια συγκεκριμένη επιχείρηση και σε μια συγκεκριμένη κατάσταση: καταρτίστε έναν προϋπολογισμό πληρωτέων λογαριασμών, αναπτύξτε ένα σύστημα δεικτών (συντελεστών) που χαρακτηρίζουν τόσο την ποσοτική όσο και την ποιοτική αξιολόγηση της κατάστασης και την ανάπτυξη των σχέσεων με τους πιστωτές της εταιρείας και λάβετε ορισμένες τιμές τέτοιων δεικτών όπως έχει προγραμματιστεί. δεύτερο βήμαστη διαδικασία βελτιστοποίησης των πληρωτέων λογαριασμών, θα πρέπει να γίνεται ανάλυση της συμμόρφωσης των πραγματικών δεικτών με το επίπεδο πλαισίου τους, καθώς και ανάλυση των λόγων των αποκλίσεων που έχουν προκύψει. Στο τρίτο στάδιο, ανάλογα με τις αποκλίσεις που εντοπίστηκαν και τους λόγους εμφάνισής τους, θα πρέπει να αναπτυχθεί και να εφαρμοστεί ένα σύνολο πρακτικών μέτρων για να ευθυγραμμιστεί η δομή του χρέους με τις προγραμματισμένες (βέλτιστες) παραμέτρους.

ΣΤΡΑΤΗΓΙΚΗ ΠΡΟΣΕΓΓΙΣΗ

Προκειμένου οι σχέσεις με τους πιστωτές να είναι όσο το δυνατόν συνεπείς με τους στόχους της εξασφάλισης της χρηματοοικονομικής σταθερότητας (ασφάλειας) της εταιρείας και της αύξησης της κερδοφορίας και ανταγωνιστικότητάς της, η διοίκηση της εταιρείας πρέπει να αναπτύξει μια σαφή στρατηγική γραμμή σχετικά με τη φύση της προσέλκυσης και χρήσης δανεικό κεφάλαιο.

Το πρώτο θεμελιώδες ερώτημα που, από αυτή την άποψη, αντιμετωπίζει η διοίκηση της εταιρείας είναι: η επιχειρηματική δραστηριότητα χρησιμοποιώντας ίδια ή δανεικά κεφάλαια? Το δεύτερο «δίλημμα» είναι η ποσοτική αναλογία ιδίων και δανειακών κεφαλαίων. Οι απαντήσεις σε αυτές τις ερωτήσεις εξαρτώνται από πολλούς παράγοντες, τόσο εξωτερικούς (ιδιαιτερότητες του κλάδου, μακροοικονομικοί δείκτες, κατάσταση του ανταγωνιστικού περιβάλλοντος κ.λπ.) όσο και εσωτερική (εταιρική) τάξη (ικανότητα των ιδρυτών, πιστοληπτική ικανότητα, κύκλος εργασιών, επίπεδο κερδοφορίας, έλλειψη κεφάλαια, βραχυπρόθεσμους στόχους και στόχους, μακροπρόθεσμα σχέδια της εταιρείας και πολλά άλλα).

Είναι γενικά αποδεκτό ότι μια επιχείρηση που χρησιμοποιεί μόνο δικά της κεφάλαια κατά τη διάρκεια της οικονομικής της δραστηριότητας έχει μέγιστη σταθερότητα. Ωστόσο, αυτή η υπόθεση είναι θεμελιωδώς εσφαλμένη. Από την άποψη του ανταγωνισμού στην αγορά, δεν έχει σημασία με ποιο κεφάλαιο λειτουργεί μια επιχείρηση: δικό της ή δανεικό. Η μόνη διαφορά μπορεί να βρίσκεται στις διαφορές στην αξία αυτών των δύο κατηγοριών κεφαλαίου. Οι δανειστές (είτε είναι τράπεζες είτε προμηθευτές αγαθών και υπηρεσιών) είναι έτοιμοι να δανείσουν την επιχείρηση κάποιου μόνο με αντάλλαγμα ένα συγκεκριμένο (μερικές φορές αρκετά υψηλό) εισόδημα (τόκοι). Ταυτόχρονα, ακόμη και τα ίδια κεφάλαια δεν είναι «δωρεάν», αφού οι επενδύσεις γίνονται με την ελπίδα να αποκομίσουν κέρδη υψηλότερα από αυτά που πληρώνουν οι τράπεζες στους καταθετικούς λογαριασμούς. Από τη σκοπιά της στρατηγικής ανάπτυξης της εταιρείας Αφετηρίαθα πρέπει να είναι: το μέγεθος και η δυναμική της κερδοφορίας των επιχειρήσεων, που εξαρτώνται άμεσα από το μέγεθος του μεριδίου αγοράς, την τιμολογιακή πολιτική και το μέγεθος του κόστους παραγωγής (κυκλοφορίας). Το ζήτημα των πηγών χρηματοδότησης των επιχειρήσεων είναι, σε σχέση με τους στόχους για την επίτευξη της ανταγωνιστικότητας της επιχείρησης, δευτερεύων.

Συμπέρασμα.Κατά την ανάπτυξη μιας στρατηγικής για δανεισμό στη δική τους επιχείρηση, οι διευθυντές θα πρέπει να προχωρήσουν στη λύση των ακόλουθων εργασιών προτεραιότητας - μεγιστοποίηση των κερδών της εταιρείας, ελαχιστοποίηση του κόστους, επίτευξη δυναμικής ανάπτυξης της εταιρείας (εκτεταμένη αναπαραγωγή), επιβεβαίωση ανταγωνιστικότητας - που τελικά καθορίζουν την οικονομική σταθερότητα της εταιρείας. Η χρηματοδότηση για αυτά τα καθήκοντα πρέπει να επιτευχθεί πλήρως. Για να γίνει αυτό, αφού χρησιμοποιήσουν όλες τις δικές τους πηγές χρηματοδότησης (ίδιο κεφάλαιο και κέρδος - οι φθηνότεροι πόροι), πρέπει να προσελκύσουν δανεικά κεφάλαια των πιστωτών σε ένα δεδομένο ποσό. Ταυτόχρονα, ο πιο σημαντικός περιοριστικός παράγοντας στη διαδικασία σχεδιασμού της χρήσης του δανεισμένου κεφαλαίου θα πρέπει να θεωρείται το κόστος του, το οποίο θα επιτρέπει τη διατήρηση της κερδοφορίας της επιχείρησης σε επαρκές επίπεδο.

ΤΑΚΤΙΚΑ ΧΑΡΑΚΤΗΡΙΣΤΙΚΑ

Το επόμενο βήμα για την ανάπτυξη μιας πολιτικής για τη χρήση των πιστωτικών πόρων είναι ο καθορισμός των καταλληλότερων τακτικών προσεγγίσεων. Υπάρχουν πολλές πιθανές ευκαιρίες για άντληση δανειακών κεφαλαίων: 1) κεφάλαια από επενδυτές (επέκταση του καταστατικού κεφαλαίου, κοινή επιχείρηση). 2) τραπεζικό ή χρηματοοικονομικό δάνειο (συμπεριλαμβανομένης της έκδοσης ομολόγων). 3) πίστωση εμπορευμάτων (αναβολή πληρωμής σε προμηθευτές). 4) χρήση της δικής του «οικονομικής υπεροχής»

Επενδυτικά κεφάλαια. Εφόσον εξετάζουμε τη διαδικασία προσέλκυσης πρόσθετων οικονομικών πόρων για τους σκοπούς της δικής μας επιχείρησης από την άποψη της μεγιστοποίησης της ασφάλειας αυτής της διαδικασίας, θα πρέπει να σταθούμε στα δύο πιο σημαντικά, από αυτή την άποψη, χαρακτηριστικά αυτής της μεθόδου δανεισμού. Το πρώτο είναι η σχετική φθηνότητα: κατά κανόνα, οι επενδυτές που ανταλλάσσουν τα κεφάλαιά τους για εταιρικά δικαιώματα (μετοχές, μετοχές) βασίζονται σε μερίσματα, τα οποία καθορίζονται στα συστατικά έγγραφα (ή ορίζονται σε μια συνάντηση συμμετεχόντων) με τη μορφή τόκων. Ταυτόχρονα, ελλείψει κέρδους στην επιχείρηση, το κεφάλαιο που επενδύεται στην επιχείρηση μπορεί να είναι «ελεύθερο». Το δεύτερο χαρακτηριστικό είναι η ικανότητα των επενδυτών να επηρεάζουν τις διαδικασίες διαχείρισης στην εγκατεστημένη επιχειρηματική οντότητα (δικαίωμα ψήφου σε συνέλευση μετόχων ή συμμετεχόντων). Ως εκ τούτου, θα πρέπει να ληφθεί μέριμνα για τη διατήρηση ενός μεριδίου ελέγχου. Διαφορετικά, το αρχικό σας μετοχικό κεφάλαιο μπορεί να μετατραπεί σε κεφάλαιο δανεισμένο σε νέο επενδυτή. Αυτό οδηγεί στο συμπέρασμα ότι το ποσό των κεφαλαίων που συγκεντρώνονται από εταιρικούς επενδυτές είναι σαφώς περιορισμένο: στη γενική περίπτωση, δεν πρέπει να υπερβαίνουν την αρχική σας επένδυση: ακόμη και αν οι μετοχές (μετοχές) είναι «διασπορά» μεταξύ πολλών κατόχων, εξακολουθεί να υπάρχει κίνδυνος (ειδικά όταν πρόκειται για μια επιτυχημένη επιχείρηση) συγκέντρωση των εταιρικών δικαιωμάτων υπό έναν ενιαίο έλεγχο.

Χρηματοδοτικό (μετρητά) δάνειο,συνήθως παρέχονται από τράπεζες. Αυτός είναι ένας από τους πιο ακριβούς τύπους πιστωτικών πόρων. Περιοριστικοί παράγοντες: υψηλό επιτόκιο, ανάγκη για αξιόπιστες εξασφαλίσεις, «δημιουργία» συμπαγών ισολογισμών. Παρά το «υψηλό κόστος» και την «προβληματική» έλξη, οι δυνατότητες τραπεζικού δανείου (σε αντίθεση με επενδυτικό) πρέπει να αξιοποιηθούν από την εταιρεία στο 100%. Εάν το έργο που υλοποιεί η εταιρεία είναι όντως «σχεδιασμένο» για ανταγωνιστικό επίπεδο κερδοφορίας, τότε το κέρδος που προκύπτει από τη χρήση ενός οικονομικού δανείου θα υπερβαίνει πάντα τον απαιτούμενο τόκο. Μολονότι οι τράπεζες προτιμούν ένα τέτοιο είδος ασφάλειας για χορηγούμενα δάνεια ως εξασφάλιση, μπορούν να ικανοποιηθούν με εγγύηση τρίτων (εάν υπάρχουν φερέγγυοι ιδρυτές ή άλλα ενδιαφερόμενα μέρη). Οι δείκτες του ισολογισμού έχουν επίσης κάποια «ευελιξία», τόσο στη διαδικασία διαμόρφωσης τους, όσο και στην πορεία της αντίληψής τους από το μέρος υποδοχής. Η παρουσία εμφανίσιμων δεικτών αναφοράς, αν και αποτελεί προϋπόθεση για έναν τραπεζικό υπάλληλο, μπορεί, σε κάποιο βαθμό, να αγνοηθεί λόγω της ύπαρξης πραγματικών εγγυήσεων και της παροχής δανείου. Ένα σημαντικό μειονέκτημα των δανειακών κεφαλαίων, ιδιαίτερα σε σύγκριση με τα επενδυτικά κεφάλαια, είναι η ύπαρξη αυστηρά καθορισμένων όρων για την απόδοσή τους.

Εμπορευματική πίστωση.Το κύριο θετικό χαρακτηριστικό αυτού του είδους απόκτησης δανειακών κεφαλαίων είναι η απλούστερη (όχι επισημοποιημένη) μέθοδος προσέλκυσης. Ένα δάνειο εμπορευμάτων, κατά κανόνα, δεν απαιτεί (σε αντίθεση με τις χρηματοοικονομικές) εξασφαλίσεις και δεν συνδέεται με σημαντικό κόστος και διάρκεια εγγραφής (σε αντίθεση με τις επενδύσεις). Σε εγχώριες συνθήκες, ένα δάνειο εμπορευμάτων μεταξύ νομικών προσώπων αντιπροσωπεύει τις περισσότερες φορές την παροχή αγαθών (έργων, υπηρεσιών) στο πλαίσιο συμφωνίας πώλησης και αγοράς με αναβολή πληρωμής. Ταυτόχρονα, με την πρώτη ματιά, μπορεί να φαίνεται ότι αυτή η «πίστωση» παρέχεται δωρεάν, αφού η σύμβαση δεν προβλέπει την ανάγκη συγκέντρωσης και πληρωμής τόκων (ή οποιουδήποτε άλλου) εισοδήματος υπέρ του προμηθευτή. Ωστόσο, θα πρέπει να σημειωθεί ότι οι προμηθευτές (συμπεριλαμβανομένων των ουκρανών) κατανοούν τέλεια (μερικές φορές μόνο σε εμπειρικό επίπεδο) τις αρχές της αλλαγής της αξίας του χρήματος με την πάροδο του χρόνου και είναι επίσης σε θέση να εκτιμήσουν με αρκετή ακρίβεια το μέγεθος του "χαμένου κέρδους". από επιβράδυνση του κύκλου εργασιών των παγωμένων περιουσιακών στοιχείων στις απαιτήσεις της εταιρείας. Ως εκ τούτου, η αποζημίωση για τέτοιες απώλειες περιλαμβάνεται στην τιμή των αγαθών, η οποία μπορεί να παρουσιάζει διακυμάνσεις ανάλογα με το χρονοδιάγραμμα της καθυστέρησης που χορηγήθηκε.

Όπου ο έλεγχος επί των διαφυγόντων κερδών αποδυναμώνεται σημαντικά (κρατικές επιχειρήσεις, μεγάλες μετοχικές και βιομηχανικές εταιρείες), οι ζημίες που συνδέονται με τον δανεισμό εμπορευμάτων αντισταθμίζονται συχνά από «άτυπες» πληρωμές προς τη διοίκηση ή τους υπαλλήλους της εταιρείας.

Η ουκρανική νομοθεσία, εκτός από τις άτοκες εμπορευματικές-πιστωτικές σχέσεις μεταξύ επιχειρήσεων, περιλαμβάνει τη δυνατότητα χορήγησης/λήψης εμπορευματικής πίστωσης και με τόκους (βλ. Νόμο της Ουκρανίας «Περί φορολόγησης εταιρικών κερδών»). Θα πρέπει να σημειωθεί ότι στην Ουκρανία η πίστωση εμπορευμάτων χρησιμοποιείται ευρύτερα σε σχέση με την πώληση βιομηχανικών αγαθών στον πληθυσμό. Η εταιρική νοοτροπία των Ουκρανών επιχειρηματιών, γενικά, δεν είναι ακόμη έτοιμη να "συμφιλιωθεί" με την ανάγκη πληρωμής τόκων σε "κρεμαστούς" πληρωτέους λογαριασμούς, επομένως είναι πολύ πιο εύκολο να πουλήσετε αγαθά σε "φουσκωμένη" τιμή παρά να μιλήσετε για κάποια τόκους που είναι πιο «δίκαιη» μορφή αποζημίωσης, καθώς εξαρτώνται από τον χρόνο πληρωμής.

οικονομική υπεροχή.Συχνά βασίζεται στη σχέση της πίστωσης εμπορευμάτων και άλλων τύπων δανεισμού. Η ουσία της χρήσης των πλεονεκτημάτων που συνδέονται με τη δική του οικονομική υπεροχή έγκειται στην ικανότητα να υπαγορεύει και να επιβάλλει στον προμηθευτή (πιστωτή) τους δικούς του «κανόνες» του παιχνιδιού στην αγορά και τη φύση των συμβατικών σχέσεων (ή, όπως συμβαίνει συχνά, να παραβιάσει αυτές τις ίδιες συμβατικές σχέσεις χωρίς «ιδιαίτερες» συνέπειες για τη δική της «ανώτερη» επιχείρηση).

Η οικονομική υπεροχή του δανειολήπτη έναντι του δανειστή μπορεί να προκύψει λόγω των ακόλουθων περιστάσεων:

μονοπωλιακή θέση του αγοραστή στην αγορά (μονοψωνία).
διαφορές στις οικονομικές δυνατότητες, τα συνολικά περιουσιακά στοιχεία του αγοραστή υπερβαίνουν σημαντικά τα περιουσιακά στοιχεία του προμηθευτή.
πλεονεκτήματα μάρκετινγκ (για παράδειγμα, ένας μικρός ή νεοσύστατος κατασκευαστής που επιδιώκει να προωθήσει τα προϊόντα του (εμπορικό σήμα) σε ένα δίκτυο μεγάλων σούπερ μάρκετ ή ελίτ καταστημάτων δεν είναι σε «θέση» να υπαγορεύσει τους όρους του ή να απαιτήσει την εκπλήρωση «όλων» των υποχρεώσεων , όπως μπορεί να είναι χωρίς «απαραίτητο» πελάτη );
ο αγοραστής «ανακάλυψε» οργανωτικές ελλείψεις στη διαχείριση των απαιτήσεων από τον πιστωτή («κενά» λογιστικής και ελέγχου, νομική «αφερεγγυότητα» κ.λπ.).

Όπως δείχνει η πρακτική, καμία επιχείρηση δεν μπορεί να κάνει χωρίς, έστω και ασήμαντους, πληρωτέους λογαριασμούς, οι οποίοι πάντα υφίστανται λόγω των ιδιαιτεροτήτων των δημοσιονομικών, ενοικίων και άλλων περιοδικών πληρωμών: μισθοί, προμήθειες αγαθών και υλικών χωρίς προπληρωμή κ.λπ. Αυτός ο τύπος πληρωτέων λογαριασμών Το χρέος πρέπει να θεωρείται «αναπόφευκτο». Αν και σας επιτρέπει να χρησιμοποιείτε προσωρινά "ξένα" κεφάλαια στη δική σας εμπορική κυκλοφορία, δεν έχει θεμελιώδη σημασία εάν τέτοιες πληρωμές πραγματοποιούνται εγκαίρως.

Συμπέρασμα.Οι διευθυντές εταιρειών, στην προσπάθειά τους να αξιοποιήσουν στο έπακρο τις δυνατότητες όλων των διαθέσιμων πιστωτικών κεφαλαίων, συμπεριλαμβανομένων των καθυστερήσεων στους μισθούς, των παραβιάσεων των όρων προγραμματισμένων πληρωμών σε προμηθευτές κ.λπ., πρέπει να αξιολογήσουν τις «ευκαιρίες» κάθε ατόμου. είδος πληρωμής μεμονωμένα, καθώς οι συνέπειες τέτοιων «καθυστερήσεων» μπορεί να έχουν διαφορετικές συνέπειες, όχι μόνο ανάλογα με το είδος της πληρωμής, αλλά και ανάλογα με τον συγκεκριμένο «απρόθυμο» πιστωτή.

ΔΟΜΙΚΟΙ ΔΕΙΚΤΕΣ

Όπως είπαμε παραπάνω, για τη βελτιστοποίηση των πληρωτέων λογαριασμών, είναι απαραίτητο να προσδιοριστούν τα «προγραμματισμένα» χαρακτηριστικά του. Ο πιο συχνά χρησιμοποιούμενος λόγος που σχετίζεται με την αξιολόγηση των πληρωτέων λογαριασμών μιας επιχείρησης είναι δείκτη ρευστότητας, ο οποίος υπολογίζεται ως ο λόγος του κεφαλαίου κίνησης προς το βραχυπρόθεσμο χρέος.

Οι διαχειριστές και οι χρηματοδότες χρησιμοποιούν επίσης συχνά το λεγόμενο συντελεστής "δοκιμής οξέος"., που είναι ο λόγος της διαφοράς μεταξύ των κυκλοφορούντων περιουσιακών στοιχείων και του κόστους των περιουσιακών στοιχείων του αποθέματος προς τις τρέχουσες υποχρεώσεις. Τόσο ο πρώτος όσο και ο δεύτερος δείκτης θα πρέπει να χαρακτηρίζουν την ικανότητα της επιχείρησης να καλύψει τις υποχρεώσεις της προς τους πιστωτές. Αυτοί οι συντελεστές έχουν δύο σημαντικά μειονεκτήματα:

λειτουργούν με έννοιες όπως «βραχυπρόθεσμες» ή «τρέχουσες» υποχρεώσεις, η διάρκεια των οποίων μπορεί να κυμαίνεται από μία ημέρα έως ένα έτος. Επομένως, η αναλογία των όρων πληρωμών στη σύνθεση τόσο των πληρωτέων όσο και των εισπρακτέων λογαριασμών δεν λαμβάνεται λεπτομερέστερα υπόψη.
ο υπολογισμός γίνεται, κατά κανόνα, την ημερομηνία του ισολογισμού, ή κάποια άλλη σταθερή στιγμή, η οποία δεν μπορεί να μιλήσει πλήρως για την πραγματική κατάσταση της ρευστότητας της εταιρείας. Αυτό οφείλεται στην επιρροή πολλών διαφορετικών (συμπεριλαμβανομένων τυχαίων) περιστάσεων σε κάποια συγκεκριμένη στιγμή (για παράδειγμα, κατά την ημερομηνία του ισολογισμού, η εταιρεία έλαβε μια "επιχορήγηση" ή "επιδότηση", η οποία δεν οδηγεί σε αύξηση των πληρωτέων λογαριασμών , και τα επέστρεψε την επόμενη μέρα ).

Εξάλειψη τέτοιων "ελαττωμάτων" στο σύστημα ανάλυσης της κατάστασης της επιχείρησης επιτρέπει:

Στην πρώτη περίπτωση- για παράδειγμα, διεξαγωγή υπολογισμών με χρήση πιο διακριτών τιμών (κατανομή οφειλών σε μηνιαίες περιόδους ή (αν χρειάζεται) εβδομαδιαίες περιόδους).

Στη δεύτερη περίπτωση- προσδιορίζει τη μέση μηνιαία ή μέση ετήσια αξία του δείκτη ρευστότητας και άλλους παρόμοιους δείκτες.

Ένας από τους πιο βέλτιστους δείκτες πλαισίου για την υγιή κατάσταση μιας εταιρείας μπορεί να ονομαστεί μια κατάσταση όπου οι πληρωτέοι λογαριασμοί δεν υπερβαίνουν τους εισπρακτέους λογαριασμούς. Ταυτόχρονα, όπως έχουμε ήδη σημειώσει, αυτή η «μη υπέρβαση» θα πρέπει να επιτευχθεί σε σχέση με το πιο διακριτό εύρος αξιών (όρων): οι ετήσιοι πληρωτέοι λογαριασμοί δεν πρέπει να υπερβαίνουν τις ετήσιες απαιτήσεις, τους μηνιαίους και τους 5ήμερους λογαριασμούς Οι πληρωτέα δεν πρέπει να υπερβαίνουν τους μηνιαίους και 5 ημερήσιους εισπρακτέους λογαριασμούς, αντίστοιχα, κ.λπ.

Όταν επιτυγχάνεται αυτό το "προσωρινό υπόλοιπο" απαιτήσεων και υποχρεώσεων, είναι επίσης απαραίτητο να επιτευχθεί "υπόλοιπο της αξίας τους": δηλαδή, σε αυτήν την περίπτωση, οι τόκοι και άλλα έξοδα που σχετίζονται με την εξυπηρέτηση των πληρωτέων λογαριασμών (τουλάχιστον) δεν πρέπει να υπερβαίνουν εισόδημα που προκαλείται από παροχές που συνδέονται με το ίδιο το γεγονός της αναβολής των ιδίων απαιτήσεων (στην περίπτωση αυτή δεν λαμβάνεται υπόψη η «κανονική» προσαύξηση).

Προκειμένου να προσδιοριστεί ο βαθμός εξάρτησης της εταιρείας από τους πληρωτέους λογαριασμούς, είναι απαραίτητο να υπολογιστούν αρκετοί από τους ακόλουθους δείκτες.

Ο λόγος της εξάρτησης της εταιρείας από τους πληρωτέους λογαριασμούς.Υπολογίζεται ως ο λόγος του ποσού των δανειακών κεφαλαίων προς το σύνολο του ενεργητικού της επιχείρησης. Αυτή η αναλογία δίνει μια ιδέα για το πόσο τα περιουσιακά στοιχεία της εταιρείας σχηματίζονται σε βάρος των πιστωτών.

Αναλογία αυτοχρηματοδότησης επιχειρήσεων.Υπολογίζεται ως ο λόγος του ιδίου κεφαλαίου (μέρος του εγκεκριμένου κεφαλαίου) προς το προσελκόμενο κεφάλαιο. Αυτός ο δείκτης σάς επιτρέπει να παρακολουθείτε όχι μόνο το ποσοστό των ιδίων κεφαλαίων, αλλά και τη δυνατότητα διαχείρισης ολόκληρης της εταιρείας.

Υπόλοιπο χρέους.Ορίζεται ως ο λόγος του ποσού των πληρωτέων λογαριασμών προς το ποσό των εισπρακτέων λογαριασμών. Αυτό το ισοζύγιο θα πρέπει να καταρτιστεί λαμβάνοντας υπόψη τους όρους αυτών των δύο ειδών οφειλών. Ταυτόχρονα, το επιθυμητό επίπεδο συσχέτισης εξαρτάται σε μεγάλο βαθμό από τη στρατηγική που υιοθετεί η επιχείρηση (επιθετική, συντηρητική ή μέτρια).

Οι οικονομικοί δείκτες που περιγράφονται παραπάνω παρέχουν, βασικά, μια ποσοτική αξιολόγηση των πληρωτέων λογαριασμών. Για μια πληρέστερη ανάλυση της σύνθεσης των πληρωτέων λογαριασμών, είναι απαραίτητο να δοθεί μια ποιοτική περιγραφή αυτών των υποχρεώσεων.

Παράγοντας χρόνος.Ορίζεται ως ο λόγος του σταθμισμένου μέσου όρου της λήξης των πληρωτέων λογαριασμών προς το σταθμισμένο μέσο όρο της λήξης των απαιτήσεων. Ταυτόχρονα, η μέση περίοδος αποπληρωμής των πληρωτέων λογαριασμών πρέπει να διατηρείται σε επίπεδο όχι χαμηλότερο από τους μέσους όρους που πρέπει να τηρούν οι οφειλέτες της εταιρείας.

Δείκτης κερδοφορίας πληρωτέων λογαριασμών.Ορίζεται ως ο λόγος του ποσού του κέρδους προς το ποσό των πληρωτέων λογαριασμών, οι οποίοι αντικατοπτρίζονται στον ισολογισμό. Αυτός ο δείκτης χαρακτηρίζει την αποτελεσματικότητα των προσελκυσμένων κεφαλαίων και είναι ιδιαίτερα σκόπιμο να αναλυθεί ανά περιόδους. Ταυτόχρονα, η εξάρτηση της δυναμικής των μεταβολών αυτού του συντελεστή από εκείνους τους κύριους παράγοντες που επηρέασαν την ανάπτυξή ή τη μείωσή του (αλλαγές στους όρους αποπληρωμής, δομή των πιστωτών, μέσο μέγεθος και κόστος πληρωτέων λογαριασμών κ.λπ.) θα πρέπει να είναι προσδιορίζεται.

Τραπέζι 1.
Βέλτιστες τιμές "πλαισίου" των κύριων συντελεστών που χαρακτηρίζουν την κατάσταση των πληρωτέων λογαριασμών στην επιχείρηση.

	μεγάλη βιομηχανία	κεφαλαιουχική κατασκευή	ΧΟΝΔΡΙΚΟ ΕΜΠΟΡΙΟ	Υπηρεσίες (μεσαίες και μεγάλες ποσότητες)	Χρηματοπιστωτικά ιδρύματα (συμπεριλαμβανομένων των τραπεζών)
δείκτη ρευστότητας	2,0 - 3,0	1,5 - 2,5	1,0 - 2,0	1,0 - 1,5	0,8 - 1,0
Συντελεστής "δοκιμής οξέος"	1,0 - 2,0	0,8 - 1,5	0,9 - 1,2	0,3 - 0,8	0,7 - 1,3
Συντελεστής εξάρτησης	0,1 - 0,3	0,2 - 0,5	0,7 - 1,0	0,6 - 0,9	2,0 - 3,0
Ποσοστό αυτοχρηματοδότησης (σε %)	60 - 70	50 - 60	30 - 50	25 - 50	10 - 30
Παράγοντας χρόνος	2,0 - 3,0	1,5 - 2,0	1,0 - 1,2	1,0 - 1,3	1,0 - 1,1
δείκτης κερδοφορίας (σε %)	10 - 20	5 - 10	20 - 30	15 - 20	2 - 6

Οι πληρωτέοι λογαριασμοί είναι το άθροισμα όλων των οικονομικών υποχρεώσεων της εταιρείας προς τους εταίρους της, μια σημαντική πηγή σχηματισμού κεφαλαίου κίνησης. Η σωστή διαχείριση πληρωτέων λογαριασμών σάς επιτρέπει να οργανώνετε τη συνεργασία με τους προμηθευτές με τέτοιο τρόπο ώστε η εταιρεία να μπορεί να εκπληρώνει με σαφήνεια τις οικονομικές της υποχρεώσεις, σεβόμενη παράλληλα τα εμπορικά της συμφέροντα.

Οι πληρωτέοι λογαριασμοί είναι οι οικονομικές υποχρεώσεις της επιχείρησης προς τους εταίρους. Συνήθως, το κύριο μερίδιό της είναι το χρέος προς τους προμηθευτές για αποσταλμένες πρώτες ύλες, αγαθά, εκτελεσθείσες εργασίες, υπηρεσίες, πιστεύει η Olga Makarova, οικονομική διευθύντρια του River Park Hotel. Επιπλέον, μια εταιρεία μπορεί να έχει τους ακόλουθους τύπους χρέους:

για φόρους και τέλη·
στο προσωπικό (σε μισθούς, λογιστικά ποσά)·
για προκαταβολές που λαμβάνονται από αγοραστές για λογαριασμό αγορασθέντων προϊόντων.

Θα συζητήσω τη διαχείριση του χρέους προμηθευτών, καθώς οι άλλοι τύποι χρέους συνήθως καταλαμβάνουν ένα μικρό μερίδιο του κεφαλαίου κίνησης. Και την ίδια στιγμή, για παράδειγμα, οι διακανονισμοί με τον προϋπολογισμό και το προσωπικό ρυθμίζονται από το κράτος αρκετά αυστηρά και αφήνουν ελάχιστα περιθώρια ελιγμών.

Αναμφίβολα, είναι απαραίτητη η προσέλκυση προσωρινών δανειακών κεφαλαίων με τέτοιο τρόπο ώστε κερδοφορία της εταιρείας όχι μόνο δεν έπαθε, αλλά αντίθετα αυξήθηκε. Ταυτόχρονα, κάτι που είναι σημαντικό για έναν χρηματοδότη, η βελτιστοποίηση του ποσού των πληρωτέων λογαριασμών θα αντικατοπτρίζεται στη δυναμική των δεικτών φερεγγυότητας και χρηματοπιστωτικής σταθερότητας.

Οι πληρωτέοι λογαριασμοί και η αξία τους

Η αξία των πιστωτών της εταιρείας επηρεάζεται από:

πρώτον, διάρκεια καθορίζεται από συμβατικούς όρους. Είναι λογικό ότι όσο μεγαλύτερη είναι η καθυστέρηση, τόσο μεγαλύτερο είναι το ύψος του χρέους που έχουμε.
δεύτερον, - η συχνότητα των αγορών, το μέγεθος της μέσης παρτίδας προμήθειας. Εδώ η εξάρτηση είναι η εξής: εάν αγοράζετε είδη απογραφής συχνά και σε μικρότερες παρτίδες, τότε θα πληρωθεί μικρότερο ποσό χρέους. Οι πληρωμές θα είναι πιο τακτικές και το ποσό μιας πληρωμής δεν θα είναι σημαντικό. Και αντίστροφα, η υπεραπόθεση σε μια μεγάλη παρτίδα για μεγάλο χρονικό διάστημα οδηγεί στο γεγονός ότι η πληρωμή θα πραγματοποιηθεί σπάνια, αλλά σε ένα εφάπαξ μεγάλο ποσό, το οποίο είναι δύσκολο για πολλούς.
Τρίτον, η τιμή των αγορασθέντων αγαθών και υλικών, οι παρεχόμενες υπηρεσίες, η εργασία που εκτελείται: όσο πιο ακριβά αγοράζουμε, τόσο περισσότερα πρέπει να πληρώσουμε για τις υποχρεώσεις προς τους προμηθευτές.
τέταρτο, - όρους της σύμβασης προμήθειας που σχετίζονται με τη λήψη μπόνους. Συχνά, οι προμηθευτές δημιουργούν πλεονάζοντα αποθέματα στις αποθήκες των αντισυμβαλλομένων τους, συμπεριλαμβανομένης της σύμβασης μιας προϋπόθεσης ώστε οι τελευταίοι να λαμβάνουν ένα ποσό κινήτρου με έναν ορισμένο όγκο δείγματος αγαθών. Ως αποτέλεσμα, οι πληρωτέοι λογαριασμοί στο πλαίσιο τέτοιων συμβάσεων είναι συχνά τεχνητά υψηλοί στο τέλος του μήνα.
πέμπτον, - η εσωτερική οικονομική πειθαρχία της εταιρείας - η επιθυμία και η ικανότητα να πραγματοποιούνται έγκαιρα πληρωμές για τις υποχρεώσεις.
έκτο, τα χαρακτηριστικά της προσέλκυσης τραπεζικών δανείων. Η δυνατότητα χρήσης διαφόρων πηγών κεφαλαίων σταθεροποιεί την οικονομική θέση, χωρίς να την εξαρτά σημαντικά από τις συνθήκες εργασίας με τους προμηθευτές.

Με βάση τη δική μου εμπειρία, μπορώ να πω ότι εάν μια εταιρεία δεν λάβει ειδικά μέτρα στη συνεργασία με τους πιστωτές, τότε κάθε χρόνο μειώνεται η διάρκεια της καθυστέρησης που παρέχουν οι προμηθευτές και αυξάνεται η καθυστέρηση που αναγκάζεται να δώσει στους πελάτες της.

Για να μην χαλαρώσουν οι υπάλληλοι των τμημάτων αγορών, ο οικονομικός διευθυντής πρέπει να κρατά συνεχώς το δάχτυλό του στον παλμό και να μην διαπραγματεύεται συμβάσεις με, κατά τη γνώμη του, καθυστερημένη πληρωμή.

Παράδειγμα

Αντιμετώπισα το πρόβλημα των υπερβολικά πολλών πληρωτέων λογαριασμών. Ο λόγος ήταν αυτός: το τμήμα αγορών αγόραζε αγαθά για μελλοντική χρήση, μια φορά πολύ μεγάλες παρτίδες. Για την επίλυση του προβλήματος, αναπτύχθηκε ένα σύστημα προτύπων για τον κύκλο εργασιών μεμονωμένων ομάδων αποθεμάτων εμπορευμάτων και δημιουργήθηκε ένα μαθηματικό μοντέλο βασισμένο στο Excel, το οποίο καθιστά δυνατή τη λήψη απόφασης για τον όγκο των αγορών αποκλειστικά για προγραμματισμένες πωλήσεις και τίποτα περισσότερο.

Μην ξεχνάτε ποτέ ότι η απουσία ενός σαφώς καθορισμένου αλγορίθμου υπολογισμού που είναι απαραίτητος για την αγορά ενός όγκου αγαθών οδηγεί πάντα σε αδικαιολόγητα μεγάλο αριθμό πιστωτών. Επομένως, η συμβουλή μου: φροντίστε να βουτήξετε στο σύστημα λήψης αποφάσεων σχετικά με τις αγορές.

Ανάλυση πληρωτέων λογαριασμών

Ο αριθμός υπολοίπου λογαριασμού 60 από μόνος του δεν θα δώσει τις απαραίτητες πληροφορίες σχετικά με το τι είναι οι πληρωτέοι λογαριασμοί και την κατάσταση με αυτούς. Πρέπει να γίνεται τουλάχιστον ετησίως καταγραφή εμπορευμάτωνδιαπιστευτήρια σχετικά με αυτό, και ιδανικά να το ελέγχετε με τους προμηθευτές σε μηνιαία βάση. Στην πράξη, δεν είναι ασυνήθιστο για έναν οικονομικό διευθυντή, όταν αναλύει, να συναντά ανακριβή λογιστικά στοιχεία που προκύπτουν από καθυστερημένη υποβολή εγγράφων, τεχνικές αστοχίες, έλλειψη συμψηφισμού αντισταθμιστικών υποχρεώσεων, καθώς και απλώς σφάλματα που σχετίζονται με τον ανθρώπινο παράγοντα.

Παράδειγμα

Οι παραπάνω καταστάσεις προκύπτουν σε εκείνες τις εταιρείες όπου οι εργαζόμενοι σε όλα τα επίπεδα δεν έχουν ενσταλάξει σεβασμό στη ροή των εγγράφων - οι διευθυντές τμημάτων δεν υποβάλλουν έγγραφα στο λογιστήριο εγκαίρως και πλήρως, κανείς δεν τους ζητά να αναλύσουν την αξία του αποθέματος πληρωτέους λογαριασμούς για τον εποπτευόμενο πιστωτή. Ως αποτέλεσμα, μακροπρόθεσμα, η λογιστική θα εξακολουθεί να είναι σωστή, αλλά η αξιοπιστία των διαδικτυακών δεδομένων θα πρέπει να καταπολεμηθεί με τη δημιουργία κατάλληλων κανονιστικών εγγράφων για τις υπηρεσίες, καθώς και, ενδεχομένως, ενός συστήματος κυρώσεων για τα άτομα που παραβιάζουν αυτούς τους κανονισμούς. Συνάντησα επίσης την κατάσταση όταν ο επικεφαλής λογιστής σκέφτεται με όρους "τρίμηνο" και η αξιοπιστία των δεδομένων για κάθε μήνα δεν τον ενδιαφέρει πλέον. Ως αποτέλεσμα, οι συμφωνίες με τους αντισυμβαλλομένους δεν γίνονται μηνιαίες, αλλά τριμηνιαίες και τα έγγραφα που λείπουν από τα τμήματα απαιτούνται μόνο τον τελευταίο μήνα του τριμήνου. Αλλά για μια σωστή ανάλυση των πιστωτών, απαιτούνται αξιόπιστα μηνιαία δεδομένα, επομένως εδώ ο οικονομικός διευθυντής θα πρέπει να εργαστεί, μεταξύ άλλων με το λογιστικό προσωπικό, εξηγώντας τους την ανάγκη για πιο συχνή απογραφή των διαθέσιμων εγγράφων και των λογιστικών ποσών.

Σε κάθε περίπτωση, πριν αναλυθούν οι πληρωτέοι λογαριασμοί, είναι απαραίτητο να επαληθευτεί η αξιοπιστία των δεδομένων. Ακολουθούν μερικοί δείκτες, η παρακολούθηση των οποίων στη δυναμική, καθώς και η σύγκρισή τους με την κανονιστική αξία, θα δώσει απαντήσεις σε πολλά ερωτήματα.

Μια ανάλυση της δομής των πληρωτέων λογαριασμών θα πρέπει να πραγματοποιείται ανά είδος χρέους: προς προμηθευτές και εργολάβους, προς το προσωπικό του οργανισμού, για φόρους και τέλη, σε αγοραστές για προκαταβολές που λαμβάνονται κ.λπ. Όπως αναφέρθηκε προηγουμένως, το κύριο μερίδιο σε τέτοιου είδους Η δομή καταλαμβάνεται συνήθως από υποχρεώσεις προς τους προμηθευτές. Ωστόσο, κάθε οικονομικός διευθυντής πρέπει να κατανοήσει ακριβώς ποια είναι η δομή του χρέους της εταιρείας του προκειμένου οι προσπάθειες που γίνονται να είναι πραγματικά αποτελεσματικές στο μέλλον.

Παράδειγμα

Στην πρακτική μου, υπήρχε η μόνη περίπτωση που το χρέος σε φόρους και τέλη μεγάλωσε σαν χιονόμπαλα. Ο λόγος για τη μη πληρωμή φόρων ήταν η έλλειψη επαρκών εσόδων από τους αγοραστές. Αλλά οι πληρωμές σταμάτησαν όχι μόνο για φόρους, αλλά και για άλλες υποχρεώσεις της εταιρείας, συμπεριλαμβανομένων των προμηθευτών. Ως εκ τούτου, διαρθρωτικά, οι φόροι δεν ήρθαν στο προσκήνιο στη σύνθεση των πληρωτέων λογαριασμών, το κύριο μερίδιο εξακολουθούσε να καταλαμβάνεται από τους προμηθευτές, απλώς η ίδια η αξία των υποχρεώσεων έγινε υψηλότερη.

Οι πληρωτέοι λογαριασμοί και ο κύκλος εργασιών τους

τζίρος υπολογίζεται ως η μέση αξία των πληρωτέων λογαριασμών της εταιρείας για την περίοδο, διαιρούμενη με το κόστος των κατασκευασμένων (πωλήσεων) προϊόντων και πολλαπλασιαζόμενη επί τον αριθμό των ημερών σε μια συγκεκριμένη περίοδο. Ο κύκλος εργασιών σε ημέρες δείχνει την περίοδο πίστωσης, δηλαδή τη μέση διάρκεια των αναβαλλόμενων πληρωμών. Όσο μεγαλύτερη είναι αυτή η περίοδος, τόσο πιο ενεργά η εταιρεία χρησιμοποιεί τα κεφάλαια των συνεργατών της.

Υπάρχουν δύο πράγματα που πρέπει να λάβετε υπόψη όταν χρησιμοποιείτε αυτόν τον δείκτη.

Είναι απαραίτητο να ληφθεί το ποσό του πιστωτή, συγκρίσιμο κόστος παραγωγής . Δηλαδή, για να συσχετιστούν, για παράδειγμα, πληρωτέοι λογαριασμοί μόνο σε προμηθευτές πρώτων υλών με το κόστος των ίδιων αγαθών και υλικών που χρησιμοποιούνται στην παραγωγή. Διαφορετικά, ο δείκτης χάνει το νόημά του.
Όσο περισσότερα δεδομένα για τον πιστωτή για διαφορετικές ημερομηνίες, τόσο το καλύτερο. Συχνά το χρέος στο τέλος του μήνα μπορεί να είναι τεχνητά χαμηλό ή υψηλό. Ναι, και μόνο δύο ημερομηνίες - στην αρχή και το τέλος του μήνα - μπορεί να είναι εντελώς μη αντιπροσωπευτικές. Εάν είναι δυνατό να τεμαχιστούν τα δεδομένα χρέους τουλάχιστον εβδομαδιαίως, αυτό θα αυξήσει σημαντικά την αξιοπιστία του εν λόγω δείκτη.

Παράδειγμα

Κατέληξα σε αυτά τα συμπεράσματα με βάση την πρακτική εμπειρία της μηνιαίας ανάλυσης των πληρωτέων λογαριασμών. Όταν βλέπετε στην αρχή του μήνα το ποσό του χρέους είναι 1 εκατομμύριο ρούβλια και στο τέλος - 0 ρούβλια, ο μέσος όρος των δεδομένων θα δώσει ένα μέσο μηνιαίο ποσό ίσο με (1 εκατομμύριο ρούβλια + 0 ρούβλια): 2 \u003d 500 χιλιάδες ρούβλια. Ωστόσο, αν αναλύσουμε τα εβδομαδιαία στοιχεία, διαπιστώνουμε ότι ο πιστωτής εξοφλήθηκε μόνο για Την προηγούμενη εβδομάδαμήνας. Ως αποτέλεσμα, έχουμε δεδομένα για πέντε σημεία: η αρχή της πρώτης εβδομάδας - 1 εκατομμύριο ρούβλια, η αρχή της δεύτερης εβδομάδας - 1 εκατομμύριο ρούβλια, η αρχή της τρίτης εβδομάδας - 1 εκατομμύριο ρούβλια, η αρχή της τέταρτης εβδομάδας - 1 εκατομμύριο ρούβλια, το τέλος της τέταρτης εβδομάδας - 0 ρούβλια. Ως εκ τούτου, το μέσο μηνιαίο χρέος θα είναι ίσο με (1 + 1 + 1 + 0): 5 = 800 χιλιάδες ρούβλια. Η διαφορά στα ληφθέντα στοιχεία είναι 60 τοις εκατό, το οποίο, θα συμφωνήσετε, επηρεάζει σημαντικά τις πιθανές αποφάσεις διαχείρισης με βάση τα αποτελέσματα των σχετικών εκθέσεων χρηματοοικονομικών υπηρεσιών.

Συγκριτική αξιολόγηση με δείκτες εισπρακτέων λογαριασμών

Σε μια τέτοια ανάλυση, είναι σημαντικό να συγκρίνουμε όχι μόνο τις απόλυτες τιμές, αλλά και την περίοδο τζίρο εισπρακτέων και πιστωτές. Κατά κάποιο τρόπο, οι απαιτήσεις είναι παρόμοιες με τους πληρωτέους λογαριασμούς, μόνο οι απαιτήσεις είναι τα χρήματα της εταιρείας στην τσέπη κάποιου άλλου και οι πιστωτές είναι το αντίστροφο. Με σημαντική ανισορροπία μεταξύ αυτών των δύο δεικτών, ενδέχεται να προκύψουν προβλήματα ρευστότητας. Εάν ένας οργανισμός χορηγεί στους πελάτες του σημαντικά μεγαλύτερη περίοδο χάριτος από ό,τι οι προμηθευτές του, με τη σειρά τους, αποδεικνύεται ότι αναλαμβάνει πλήρως όλους τους κινδύνους από την πώληση προϊόντων. Θα πρέπει να ληφθεί υπόψη η διαπραγμάτευση με τους προμηθευτές για την παράταση της καθυστέρησης.

Εκπρόθεσμοι πληρωτέοι συνολικά

Συνιστάται όχι μόνο η εκτίμηση του συνολικού ποσού των ληξιπρόθεσμων πληρωτέων λογαριασμών, αλλά και η διάρθρωσή του με βάση τους όρους της καθυστέρησης. Για παράδειγμα, σύμφωνα με τα ακόλουθα όρια: έως 7 ημέρες, έως 14 ημέρες, έως 30 ημέρες, πάνω από 30 ημέρες. Η παρουσία μεγάλου ποσοστού καθυστερήσεων με περίοδο άνω των 14 ημερών υποδηλώνει χαμηλή οικονομική πειθαρχία και (ή) σημαντικά προβλήματα της επιχείρησης με τη διαθεσιμότητα κεφαλαίων για την πληρωμή των υφιστάμενων υποχρεώσεων. Είναι επίσης σημαντικό να τηρούνται χωριστά αρχεία για τα αζήτητα χρέη. Εάν ο πιστωτής δεν υποβάλει απαιτήσεις για αποπληρωμή του χρέους εντός τριών ετών, μπορεί να διαγραφεί στα έσοδα του οργανισμού.

Παράδειγμα

Ξεκίνησα τη διαγραφή δανειστή που ήταν αζήτητος για τρία χρόνια, ενώ δεν υπήρξαν περιπτώσεις που παρόλα αυτά εμφανίστηκε η πιστώτρια εταιρεία και ζήτησε την εξόφληση της οφειλής.

Η αναβολή της διαγραφής πληρωτέων λογαριασμών είναι επικίνδυνη. Σηκώνομαι φορολογικούς κινδύνους.

Λάθη διαχείρισης

Θα αναλύσουμε τα κύρια λάθη της διοίκησης στη διαχείριση των πιστωτών, καθώς και τους τρόπους με τους οποίους ο οικονομικός διευθυντής μπορεί να επηρεάσει την κατάσταση.

Απροθυμία προσέλκυσης δανεικού κεφαλαίου ή προσέλκυσής του σε ανεπαρκείς ποσότητες.Συχνά, όταν οι ιδιοκτήτες έρχονται αντιμέτωποι με το ερώτημα εάν θα διευθύνουν μια επιχείρηση χρησιμοποιώντας δικά τους ή δανεισμένα κεφάλαια, η απάντηση μπορεί να ακούγεται ως εξής: φυσικά, δεν χρειαζόμαστε δάνεια με δικά μας έξοδα. Ως επιχείρημα δίνονται το κόστος πληρωμής τόκων, η επίπονη διαδικασία για την επισημοποίηση μιας δανειακής συναλλαγής και η ανάγκη παροχής εξασφαλίσεων. Φαίνεται ότι η χρήση των κεφαλαίων των προμηθευτών για την αναπλήρωση του κεφαλαίου κίνησης φαίνεται εξαιρετικά ελκυστική - στην επιφάνεια, όλα είναι αρκετά απλά και "δωρεάν". Ωστόσο, ας προσπαθήσουμε να κατανοήσουμε την κατάσταση.

Ο ιδιοκτήτης πραγματοποιεί επενδύσεις στην επιχείρηση με την ελπίδα να έχει κέρδος υψηλότερο από αυτό που δίνουν οι τράπεζες σε λογαριασμούς καταθέσεων (ή υψηλότερο από άλλες επενδυτικές μεθόδους που έχει στη διάθεσή του). Με υψηλή επιχειρηματική κερδοφορία μετοχικό κεφάλαιο μπορεί να γίνει πιο ακριβό από ένα δάνειο.

Επιπλέον, πρέπει να τηρείται η αρχή της διαφοροποίησης. Εάν οι πληρωτέοι λογαριασμοί γίνουν η κύρια πηγή κεφαλαίων για την εταιρεία, τότε αυξάνεται η εξάρτηση από τις συνθήκες εργασίας με κάθε συγκεκριμένο προμηθευτή. Επιπλέον, ακόμη και ένα βραχυπρόθεσμο τραπεζικό δάνειο (έως 1 έτος) δίνει περισσότερα χρήματα από τους δανειστές (καθυστέρηση περίπου 14–30 ημερών). Η χρηματοπιστωτική σταθερότητα κατά τη χρήση των δανειακών κεφαλαίων της τράπεζας δεν επιδεινώνεται. Σε αυτήν την περίπτωση, θα είναι πιο αποτελεσματικό, μαζί με τον ιδιοκτήτη, να αναπτύξουμε τη βέλτιστη αναλογία δανειακών κεφαλαίων από τράπεζες και κεφαλαίων που παρέχονται από προμηθευτές, λαμβάνοντας υπόψη το κόστος τους, καθώς και λαμβάνοντας υπόψη όλους τους πιθανούς κινδύνους.

Παράδειγμα

Σε έναν από τους χώρους εργασίας, η διοίκηση και εγώ καταλήξαμε σε συναίνεση στη γνώμη εμπειρογνωμόνων ότι η αναλογία μετοχικού κεφαλαίου και χρέους 50% προς 50% θα ήταν η βέλτιστη για εμάς και 30% έως 70% αντίστοιχα, θα ήταν απειλητικές.

Ωστόσο, σε μια από τις εταιρείες όπου εργαζόμουν, δεν μπόρεσα να επηρεάσω την απόφαση άντλησης χρεωστικού κεφαλαίου λόγω της έλλειψης άμεσης επικοινωνίας με τον ιδιοκτήτη. Ο διευθυντής μου μετέδωσε τη θέση του ιδιοκτήτη για την απροθυμία να χρησιμοποιήσει τα δάνεια ως οριστικά και αμετάκλητα. Επίσης δεν μπορούσε (ή δεν ήθελε) να αλλάξει αυτή την απόφαση. Παραθέτοντας τα επιχειρήματα που πρότεινα παραπάνω όχι στον ιδιοκτήτη, αλλά στον διευθυντή, δεν επηρέασα τον υπεύθυνο λήψης αποφάσεων, επομένως δεν πέτυχα το επιθυμητό αποτέλεσμα.

Εσκεμμένη απροθυμία να πληρωθούν έγκαιρα οι υποχρεώσεις της εταιρείας.Είναι γνωστό ότι η πειθαρχία πληρωμών στη Ρωσία δεν είναι ιδανική. Εάν ο αντισυμβαλλόμενος πληρώνει πάντα σαν ρολόι, σίγουρα θα τον θυμούνται. Σχεδόν κάθε εταιρεία έχει αντιμετωπίσει το πρόβλημα της μη πληρωμής χωρίς κανένα σαφή λόγο. Λοιπόν, αν δεν σας πληρώσουν, τότε υπάρχει ο πειρασμός να μην πληρώσετε τις υποχρεώσεις σας εγκαίρως μόνοι σας.

Στην πράξη, υπάρχει ένας τέτοιος τύπος διαχειριστών που πιστεύουν ότι δεν είναι απαραίτητο να επιδίδονται στους αντισυμβαλλομένους τους με υπερβολική πειθαρχία στις πληρωμές. Μέχρι το σημείο που τα χρήματα μένουν στους λογαριασμούς αδιάθετα, αλλά οι προμηθευτές δεν φεύγουν. Με αυτή τη συμπεριφορά, κινδυνεύουν οι αγοραστές που δυσκολεύονται να εξηγήσουν κάτι στον προμηθευτή τους, καθώς και οι υπάλληλοι της χρηματοοικονομικής υπηρεσίας. Το αποτέλεσμα μιας τέτοιας πολιτικής είναι συχνά λυπηρό: ο προμηθευτής παύει να εμπιστεύεται την εταιρεία, οι σχέσεις επιδεινώνονται μέχρι άμεσες οικονομικές απώλειες. Δεν είναι εύκολο να μεταφέρεις την αναδυόμενη τεταμένη κατάσταση στον ηγέτη. Μόνο τα αριθμητικά επιχειρήματα μπορούν να βοηθήσουν εδώ. Συγκεκριμένα: ο οικονομικός διευθυντής μπορεί να παράσχει έναν υπολογισμό των ζημιών της εταιρείας από μη παραδοθέντα αγαθά και υλικά, έναν υπολογισμό του ποσού των προστίμων και των κυρώσεων που επιβλήθηκαν, τις απώλειες από την αύξηση της τιμής αγοράς, το κόστος διατήρησης ρευστότητας κατά τη μεταφορά του οργανισμού σε προπληρωμή , κλπ. Συνήθως τα ποσά των ζημιών που αναφέρονται με σαφήνεια συμβάλλουν στη σταθεροποίηση της κατάστασης με τις πληρωμές και στην αποκατάσταση της εμπιστοσύνης των αντισυμβαλλομένων.

Παράδειγμα

Βρίσκομαι αντιμέτωπος με το γεγονός ότι όχι πάντα ούτε η επιχειρηματολογία με αριθμούς μπορεί να βοηθήσει στην επίλυση του προβλήματος. Και αυτό συνέβη επειδή υπήρξε μια προσωπική σύγκρουση μεταξύ του διευθυντή μου και του επικεφαλής του προμηθευτή, στην οποία δεν ελήφθησαν πλέον υπόψη εύλογα επιχειρήματα. Εδώ, όλοι οι εμπλεκόμενοι εργαζόμενοι έπρεπε να αποδεχτούν την κατάσταση ως έχει.

Πώς να αναθεωρήσετε τους όρους συνεργασίας με τους αντισυμβαλλομένους για τη μείωση των πληρωτέων λογαριασμών

Για να μειώσετε γρήγορα τις τρέχουσες υποχρεώσεις προς τους μεγάλους πιστωτές, διαπραγματευτείτε την αναδιάρθρωση του χρέους, για παράδειγμα, ξεκινήστε αλλαγές στους συμβατικούς όρους. Για παράδειγμα, μπορείτε να παρατείνετε την περίοδο αποπληρωμής (αλλάξτε την περίοδο χάριτος σε μεγάλη) αυξάνοντας ελαφρώς το ποσό της οφειλής. Ως αποτέλεσμα, το ποσό του ισολογισμού των πληρωτέων τρεχουσών λογαριασμών θα μειωθεί, αλλά το ποσό των μακροπρόθεσμων υποχρεώσεων θα αυξηθεί (θα υπάρξει ανακατανομή του ποσού στην πλευρά του παθητικού του ισολογισμού). Αυτή η ανακατανομή των υποχρεώσεων κατά λήξη θα συμβάλει στην εξεύρεση χρόνου για την άντληση κεφαλαίων, καθώς και στην αποφυγή της υποβολής αιτήσεων πτώχευσης από τους πιστωτές.

Εργασία μαθήματος με θέμα:

Διαχείριση πληρωτέων λογαριασμών

ΕΙΣΑΓΩΓΗ

Η λειτουργία μιας σύγχρονης επιχείρησης συνοδεύεται από την ανάγκη επίλυσης προβλημάτων ποικίλης πολυπλοκότητας. Ένα σύγχρονο σύστημα διαχείρισης πληρωτέων λογαριασμών θα πρέπει να περιλαμβάνει όλο το σύνολο των μεθόδων ανάλυσης, ελέγχου και αξιολόγησης του. Ταυτόχρονα, διαχείριση των πληρωτέων λογαριασμών είναι η εργασία με τις πηγές εμφάνισής τους, η διαμόρφωση της πιστωτικής πολιτικής της επιχείρησης και η οργάνωση συμβατικών εργασιών, καθώς και η διαχείριση χρεωστικών υποχρεώσεων.

Διεξάγοντας επιχειρηματικές δραστηριότητες, σχεδόν οποιαδήποτε εταιρεία δεν μπορεί να κάνει χωρίς πληρωτέους λογαριασμούς. Εάν εξοφλήσετε τους αντισυμβαλλομένους εγκαίρως, τότε δεν προκύπτουν προβλήματα. Αλλά πώς να διαγράψετε πληρωτέους λογαριασμούς σε μια κατάσταση όπου δεν είναι δυνατή η αποπληρωμή του χρέους για τον ένα ή τον άλλο λόγο;

Οι πληρωτέοι λογαριασμοί μπορούν να οριστούν ως το χρέος ενός οργανισμού προς άλλους οργανισμούς, μεμονωμένους επιχειρηματίες ή ιδιώτες που σχηματίζονται κατά τη διάρκεια διακανονισμών για αποκτηθέντα αποθέματα, έργα και υπηρεσίες, σε διακανονισμούς με τον προϋπολογισμό, καθώς και σε διακανονισμούς μισθών. Αυτή η οφειλή πρέπει να καταγράφεται στα λογιστικά βιβλία του οργανισμού είτε μέχρι την ημερομηνία αποπληρωμής του από τον οργανισμό ή είσπραξης από τον αντισυμβαλλόμενο είτε μέχρι την ημερομηνία διαγραφής του.

Η μεθοδολογία διαχείρισης των πληρωτέων λογαριασμών αποτελεί μέρος της γενικής πολιτικής διαχείρισης κυκλοφορούντων περιουσιακών στοιχείων και της πολιτικής μάρκετινγκ της επιχείρησης, η οποία στοχεύει στην επέκταση του όγκου των πωλήσεων των προϊόντων και συνίσταται στη βελτιστοποίηση του συνολικού ποσού αυτού του χρέους και στη διασφάλιση της έγκαιρης είσπραξής του .

Τα χρέη που προκύπτουν από τις χρηματοοικονομικές και οικονομικές δραστηριότητες των επιχειρήσεων αποτελούν μια τρέχουσα και μακροπρόθεσμη εκτροπή ή προσέλκυση κεφαλαίων, γνωστές ως απαιτήσεις και υποχρεώσεις, που επηρεάζουν τη φερεγγυότητα και τη ρευστότητα.

Οι πληρωτέοι λογαριασμοί πάντα εκτρέπουν τα κεφάλαια από την κυκλοφορία, εμποδίζουν την αποτελεσματική χρήση τους, με αποτέλεσμα την τεταμένη οικονομική κατάσταση της επιχείρησης. Εκείνοι. Οι πληρωτέοι λογαριασμοί χαρακτηρίζουν την εκτροπή κεφαλαίων από τον κύκλο εργασιών της επιχείρησης και τη χρήση τους από τους οφειλέτες. Έτσι, επηρεάζει αρνητικά την οικονομική κατάσταση της επιχείρησης, επομένως είναι απαραίτητο να μειωθεί ο χρόνος είσπραξής της.

Σκοπός της παρούσας διπλωματικής εργασίας είναι να αναλύσει τους πληρωτέους λογαριασμούς της επιχείρησης και, με βάση τα δεδομένα της ανάλυσης, να προτείνει μέτρα για τη μείωσή τους. Για την επίτευξη αυτού του στόχου, είναι απαραίτητο να επιλυθούν οι ακόλουθες εργασίες:

1. Προσδιορισμός της ουσίας των πληρωτέων λογαριασμών και τρόποι διαχείρισής τους.2. Διεξαγωγή ανάλυσης της οικονομικής κατάστασης της OAO NK Alliance.3. Με βάση τα αποτελέσματα της ανάλυσης, προτείνετε μέτρα για τη διαχείριση των πληρωτέων λογαριασμών στην επιχείρηση.

Οι πληρωτέοι λογαριασμοί σε κάποιο βαθμό είναι χρήσιμοι για την επιχείρηση, tk. σας επιτρέπει να λαμβάνετε για προσωρινή χρήση κεφάλαια που ανήκουν σε άλλους οργανισμούς.

Η κατάσταση των πληρωτέων λογαριασμών, το μέγεθος και η ποιότητα έχουν ισχυρό αντίκτυπο στην οικονομική κατάσταση του οργανισμού.

Για τη διαχείριση των πληρωτέων λογαριασμών, είναι απαραίτητο να αναλυθεί, η οποία περιλαμβάνει ένα σύνολο αλληλένδετων θεμάτων που σχετίζονται με την αξιολόγηση της οικονομικής θέσης μιας επιχείρησης.

ΚΕΦΑΛΑΙΟ 1. ΘΕΩΡΗΤΙΚΑ ΘΕΜΕΛΙΑ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗΣ ΠΛΗΡΩΤΩΝ

1.1 Η ουσία των πληρωτέων λογαριασμών

χρηματοοικονομική κατάσταση πληρωτέων λογαριασμών

Ως νομική κατηγορία, οι πληρωτέοι λογαριασμοί είναι ένα ειδικό μέρος της περιουσίας της επιχείρησης, το οποίο αποτελεί αντικείμενο νομικών υποχρεώσεων μεταξύ του οργανισμού και των πιστωτών του. Η οικονομική συνιστώσα περιλαμβάνει μέρος της περιουσίας της επιχείρησης (συνήθως μετρητά) και είδη αποθέματος.

Ο οργανισμός κατέχει και χρησιμοποιεί πληρωτέους λογαριασμούς, αλλά υποχρεούται να επιστρέψει ή να πληρώσει αυτό το μέρος του ακινήτου στους πιστωτές που έχουν το δικαίωμα να το διεκδικήσουν.

Έτσι, οι πληρωτέοι λογαριασμοί έχουν διπλή νομική φύση: ως μέρος του ακινήτου, ανήκει στην επιχείρηση με το δικαίωμα ιδιοκτησίας ή ακόμη και με το δικαίωμα ιδιοκτησίας σε σχέση με τα χρήματα ή τα πράγματα που λαμβάνονται με δάνειο. ως αντικείμενο νομικών υποχρεώσεων, αντιπροσωπεύει τα χρέη της επιχείρησης προς τους πιστωτές, δηλαδή πρόσωπα που είναι εξουσιοδοτημένα να διεκδικήσουν ή να ανακτήσουν από τον οργανισμό το καθορισμένο μέρος της περιουσίας.

Σε μια απλοποιημένη έκδοση, οι πληρωτέοι λογαριασμοί είναι αυτό που αυτή η εταιρεία οφείλει σε άλλα πρόσωπα.

Λαμβάνοντας υπόψη τα παραπάνω χαρακτηριστικά, οι πληρωτέοι λογαριασμοί μπορούν να οριστούν ως μέρος της περιουσίας μιας επιχείρησης που υπόκειται σε υποχρεώσεις χρεωστικού οργανισμού οφειλετών που απορρέουν από διάφορους νομικούς λόγους προς επιλέξιμα πρόσωπα - πιστωτές, με την επιφύλαξη λογιστικήκαι αντικατοπτρίζονται στον ισολογισμό ως χρέη του οργανισμού-κατόχου του ισολογισμού.

Σε περιπτώσεις όπου η οργάνωση οφειλετών δεν λαμβάνει μέτρα για την εκούσια εξόφληση των χρεών, οι πιστωτές εξακολουθούν να έχουν τη δυνατότητα αναγκαστικής εκτέλεσης, η οποία, ανάλογα με τη φύση των πληρωτέων λογαριασμών, διενεργείται δικαστικά ή εξωδικαστικά.

Η έννοια των πληρωτέων λογαριασμών καλύπτει τις χρεωστικές υποχρεώσεις του οργανισμού - του οφειλέτη, με διαφορετική προέλευση.

Δεδομένου ότι οι πληρωτέοι λογαριασμοί είναι μία από τις πηγές κεφαλαίων που έχει στη διάθεση της επιχείρησης, εμφανίζεται στην πλευρά του παθητικού του ισολογισμού. Οι πληρωτέοι λογαριασμοί τηρούνται χωριστά για κάθε πιστωτή και σε γενικευμένους δείκτες αντικατοπτρίζουν το συνολικό ποσό των πληρωτέων λογαριασμών και το δίνουν, χωρίζοντάς το σε ομάδες.

Η προσέλκυση δανειακών κεφαλαίων στον κύκλο εργασιών μιας επιχείρησης είναι ένα φαινόμενο που συμβάλλει στην προσωρινή βελτίωση της χρηματοοικονομικής κατάστασης, υπό την προϋπόθεση ότι δεν έχουν παγώσει για μεγάλο χρονικό διάστημα σε κυκλοφορία και επιστρέφονται έγκαιρα.

Διαφορετικά, ενδέχεται να προκύψουν ληξιπρόθεσμοι πληρωτέοι λογαριασμοί, γεγονός που οδηγεί σε καταβολή προστίμων και επιδείνωση της οικονομικής κατάστασης. Ως εκ τούτου, στη διαδικασία διαχείρισης, είναι απαραίτητο να μελετηθεί η σύνθεση, η προδιαγραφή των πληρωτέων λογαριασμών, η παρουσία, η συχνότητα και οι αιτίες σχηματισμού.

Οι πληρωτέοι λογαριασμοί είναι ουσιαστικά ένα δωρεάν δάνειο και είναι ένα από τα κεφάλαια που προσελκύει η επιχείρηση στην οικονομική κυκλοφορία. Σε αντίθεση με τις σταθερές υποχρεώσεις, οι πληρωτέοι λογαριασμοί δεν αποτελούν προγραμματισμένη πηγή σχηματισμού κεφαλαίου κίνησης. Οι πληρωτέοι λογαριασμοί αναφέρονται σε βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις της επιχείρησης.

Μέρος των πληρωτέων λογαριασμών είναι φυσικό, καθώς προκύπτει σε σχέση με τις ιδιαιτερότητες των υπολογισμών. Ωστόσο, στις περισσότερες περιπτώσεις, οι πληρωτέοι λογαριασμοί προκύπτουν ως αποτέλεσμα παραβίασης της πειθαρχίας διακανονισμού και πληρωμών και είναι αποτέλεσμα μη συμμόρφωσης της επιχείρησης με τους όρους πληρωμής για τα προϊόντα και τα έγγραφα διακανονισμού.

Οι πληρωτέοι λογαριασμοί χαρακτηρίζουν τον πιο βραχυπρόθεσμο τύπο δανειακών κεφαλαίων που χρησιμοποιεί η επιχείρηση, που σχηματίζονται από εσωτερικές πηγές.

Η συσσώρευση κεφαλαίων για διάφορους τύπους αυτών των λογαριασμών πραγματοποιείται από την επιχείρηση καθημερινά και η εξόφληση των υποχρεώσεων βάσει αυτών των πληρωτέων λογαριασμών πραγματοποιείται εντός ορισμένης χρονικής περιόδου στην περιοχή ενός μήνα. Δεδομένου ότι από τη στιγμή του δεδουλευμένου, τα κεφάλαια που περιλαμβάνονται στους πληρωτέους λογαριασμούς δεν αποτελούν πλέον ιδιοκτησία της επιχείρησης, αλλά χρησιμοποιούνται μόνο από αυτήν μέχρι τη λήξη των υποχρεώσεων, στο οικονομικό τους περιεχόμενο αποτελούν είδος δανειακού κεφαλαίου.

Οι πληρωτέοι λογαριασμοί, ως μορφή δανεισμένου κεφαλαίου, χαρακτηρίζονται από τα ακόλουθα κύρια χαρακτηριστικά:

1. Αυτή είναι μια δωρεάν πηγή χρησιμοποιημένων δανειακών κεφαλαίων. Ως δωρεάν πηγή σχηματισμού κεφαλαίου, παρέχει μείωση όχι μόνο στο δανεισμένο μέρος του, αλλά και σε ολόκληρο το κόστος κεφαλαίου της επιχείρησης.

2. Το μέγεθος επηρεάζει τη διάρκεια του οικονομικού κύκλου της επιχείρησης. Επηρεάζει σε κάποιο βαθμό το απαιτούμενο ποσό κεφαλαίων για τη χρηματοδότηση των κυκλοφορούντων περιουσιακών στοιχείων. Όσο υψηλότερο είναι το σχετικό ποσό των πληρωτέων λογαριασμών, τόσο μικρότερο είναι το ποσό των κεφαλαίων που χρειάζεται να προσελκύσει η εταιρεία για την τρέχουσα χρηματοδότηση των επιχειρηματικών της δραστηριοτήτων.

3. Το ποσό των πληρωτέων λογαριασμών εξαρτάται άμεσα από τον όγκο της οικονομικής δραστηριότητας της επιχείρησης, κατά πρώτο λόγο - από τον όγκο της παραγωγής και των πωλήσεων. Με την αύξηση του όγκου της παραγωγής και των πωλήσεων των προϊόντων, αυξάνονται τα έξοδα της επιχείρησης που συσσωρεύονται ως μέρος των πληρωτέων λογαριασμών και, κατά συνέπεια, αυξάνεται το συνολικό ποσό της και αντίστροφα.

Το προβλεπόμενο μέγεθος για τα περισσότερα είδη είναι μόνο μια εκτίμηση. Αυτό οφείλεται στο γεγονός ότι το μέγεθος πολλών δεδουλευμένων που αποτελούν μέρος των πληρωτέων λογαριασμών δεν μπορεί να προσδιοριστεί με ακρίβεια λόγω της αβεβαιότητας πολλών παραμέτρων της μελλοντικής οικονομικής δραστηριότητας.

Το ποσό για τους επιμέρους τύπους της και για την επιχείρηση στο σύνολό της εξαρτάται από τη συχνότητα πληρωμών των δεδουλευμένων κεφαλαίων. Η συχνότητα αυτών των πληρωμών ρυθμίζεται από κρατικούς κανονισμούς - νομικές πράξεις, τους όρους των συμβάσεων με τους επιχειρηματικούς εταίρους, και μόνο ένα μικρό μέρος τους - τα εσωτερικά πρότυπα της επιχείρησης. Αυτός ο υψηλός βαθμός εξάρτησης της περιοδικότητας των πληρωμών από μεμονωμένους λογαριασμούς που αποτελούν μέρος των πληρωτέων λογαριασμών από εξωτερικούς παράγοντες καθορίζει το χαμηλό επίπεδο ελέγχου αυτής της πηγής δανειακών κεφαλαίων στη διαδικασία της οικονομικής διαχείρισης.

Το ποσό των πληρωτέων λογαριασμών της επιχείρησης επηρεάζεται από τον συνολικό όγκο των αγορών και το μερίδιο των εξαγορών σε αυτό με τους όρους της μεταγενέστερης πληρωμής, τους όρους των συμβάσεων με τους αντισυμβαλλομένους. όροι διακανονισμών με προμηθευτές και εργολάβους, ο βαθμός κορεσμού της αγοράς με αυτό το προϊόν· η πολιτική αποπληρωμής των πληρωτέων λογαριασμών, η ποιότητα της ανάλυσης των πληρωτέων λογαριασμών και η συνέπεια στη χρήση των αποτελεσμάτων της, το σύστημα διακανονισμού που υιοθετήθηκε στην επιχείρηση.

Με την αύξηση των πληρωμών χωρίς μετρητά, ο κύκλος εργασιών και η ποιότητα των πληρωτέων λογαριασμών αυξάνεται και το μέγεθος μειώνεται, επομένως, αυξάνεται η φερεγγυότητα και η σταθερότητα της επιχείρησης.

Οι πληρωτέοι λογαριασμοί μπορούν να τερματιστούν με την εκπλήρωση των υποχρεώσεων (συμπεριλαμβανομένου του συμψηφισμού) και επίσης να διαγραφούν ως αζήτητοι.

1.2 Τύποι πληρωτέων λογαριασμών

Μεταξύ των κύριων τύπων πληρωτέων λογαριασμών είναι τα χρέη για:

1. Μεταφορές ασφαλίστρων για ασφάλιση της περιουσίας της επιχείρησης.

2. Με μεταφορά εισφορών για προσωπική ασφάλιση προσωπικού.

3.προμηθευτές και εργολάβοι.

4. πληρωτέοι λογαριασμοί.

5. Θυγατρικές ή εξαρτημένες εταιρείες και προσωπικό του οργανισμού.

6. Μεταφορές φόρων στους προϋπολογισμούς διαφορετικών επιπέδων.

7. ιδρυτές για την πληρωμή εισοδήματος.

8. έλαβε προκαταβολές.

9. εισφορές σε ταμεία εκτός προϋπολογισμού κοινωνικής ασφάλισης, ιατροφαρμακευτικής ασφάλισης και συνταξιοδοτικού ταμείου κ.λπ.

Ανάλογα με τη νομική φύση και το νομικό καθεστώς, οι πληρωτέοι λογαριασμοί μπορούν να μειωθούν σε τρεις ομάδες:

1. Χρέος του οργανισμού προς τον προϋπολογισμό και τα κοινωνικά ταμεία,

2. Το χρέος του οργανισμού προς το προσωπικό του: οφειλές για πληρωμές σε υπαλλήλους μισθών, αποζημιώσεις, πληρωμές για αποζημίωση για βλάβη που προκλήθηκε στην υγεία ενός εργαζομένου ή λόγω θανάτου εργαζομένου στην εργασία,

3. Χρέη προς εταίρους και αντισυμβαλλομένους βάσει συμβατικών και συνεταιριστικών υποχρεώσεων: οφειλές για πληρωμές σε προμηθευτές για τα παραδοθέντα αγαθά, σε εργολάβους - για εργασίες που εκτελέστηκαν για την επιστροφή ληφθέντων αλλά ακατέργαστων προκαταβολών, πληρωμή γραμματίων προσημείωσης.

Κατά την πληρωμή, οι πληρωτέοι λογαριασμοί μπορεί να είναι:

Ληξιπρόθεσμες (χρέη επί υποχρεώσεων, η λήξη των οποίων έχει φτάσει τη στιγμή του ισολογισμού).

Μη ληξιπρόθεσμες (χρέη της επιχείρησης επί υποχρεώσεων, η λήξη των οποίων κατά τον χρόνο του ισολογισμού δεν έχει έρθει).

Ως μέρος των ληξιπρόθεσμων πληρωτέων λογαριασμών, μπορούν να διακριθούν δύο τύποι πληρωτέων λογαριασμών:

1. πληρωτέους λογαριασμούς, τις πιθανότητες εξόφλησης των οποίων, παρά τη χαμένη περίοδο αποπληρωμής, η εταιρεία έχει διατηρήσει.

2. πληρωτέοι λογαριασμοί των οποίων η εξόφληση είναι μη ρεαλιστική για πραγματικούς λόγους. Η μη ρεαλιστική αποπληρωμή ληξιπρόθεσμων οφειλών μπορεί να οφείλεται, για παράδειγμα, στη λήξη της παραγραφής για την αναγκαστική εκτέλεση της οφειλής.

Η πραγματικότητα και η μη πραγματικότητα της αποπληρωμής του χρέους αξιολογείται από την ίδια την οργάνωση του οφειλέτη, λαμβάνοντας υπόψη συγκεκριμένες συνθήκες.

Ο πιο συνηθισμένος τύπος πληρωτέων λογαριασμών είναι το χρέος προς προμηθευτές και εργολάβους για παρεχόμενα αποθέματα, υπηρεσίες που παρασχέθηκαν και εργασίες που δεν πληρώθηκαν εγκαίρως.

Ως μέρος των πληρωτέων λογαριασμώντο χρέος του οργανισμού κατανέμεται:

1. Σε προμηθευτές και εργολάβους (υπόλοιπα κατά την ημερομηνία αναφοράς στην πίστωση των λογαριασμών 60 «Διακανονισμοί με προμηθευτές και εργολάβους» και 76 «Διακανονισμοί με διάφορους οφειλέτες και πιστωτές»).

2. Στο προσωπικό του οργανισμού (υπόλοιπο πίστωσης του λογαριασμού 70 «Διακανονισμοί με προσωπικό έναντι αμοιβής»).

3. πριν από τον προϋπολογισμό (υπόλοιπο πίστωσης του λογαριασμού 68 «Υπολογισμοί φόρων και τελών»).

4. σε κρατικά μη δημοσιονομικά κεφάλαια (πιστωτικό υπόλοιπο στον λογαριασμό 69 «Διακανονισμοί κοινωνικής ασφάλισης και ασφάλισης»).

5. Επί ληφθέντων δανείων και πιστώσεων (πιστωτικά υπόλοιπα των λογαριασμών 66 «Διακανονισμοί βραχυπρόθεσμων πιστώσεων και δανείων» και 67 «Διακανονισμοί μακροπρόθεσμων πιστώσεων και δανείων»).

6. σε άλλους πιστωτές (πιστωτικά υπόλοιπα σε λογαριασμούς: 71 «Διακανονισμοί με υπόλογα πρόσωπα», 73 «Διακανονισμοί με προσωπικό για άλλες συναλλαγές» και άλλα).

Όπως έχει ήδη σημειωθεί, μετά το τέλος του ημερολογιακού έτους, πριν από την προετοιμασία ετήσιων εκθέσεων, οι οργανισμοί υποχρεούνται να κάνουν μια απογραφή των διακανονισμών με αγοραστές, προμηθευτές και άλλους οφειλέτες και πιστωτές (συμπεριλαμβανομένων των τραπεζών, του προϋπολογισμού και των χωριστών τμημάτων του οργανισμού).

Κατά τη διάρκεια της απογραφής, με επαλήθευση εγγράφων, είναι απαραίτητο να διαπιστωθεί, ιδίως, η ορθότητα και η εγκυρότητα των πληρωτέων ποσών, συμπεριλαμβανομένων των πληρωτέων ποσών για τα οποία έχει λήξει η παραγραφή.

ΚΕΦΑΛΑΙΟ 2. ΑΝΑΛΥΣΗ ΚΑΙ ΔΙΑΧΕΙΡΙΣΗ ΤΩΝ ΥΠΟΧΡΕΩΤΩΝ ΤΟΥ ΟΡΓΑΝΙΣΜΟΥ

2.1 Η ουσία και τα κύρια στάδια της διαδικασίας διαχείρισης πληρωτέων λογαριασμών

Για την αποτελεσματική διαχείριση των χρεών της εταιρείας, είναι απαραίτητο, πρώτα απ 'όλα, να καθοριστεί η βέλτιστη δομή τους για μια συγκεκριμένη επιχείρηση και σε μια συγκεκριμένη κατάσταση: συντάξτε έναν προϋπολογισμό για τους πληρωτέους λογαριασμούς, αναπτύξτε ένα σύστημα δεικτών (συντελεστών) που χαρακτηρίζουν και τα δύο μια ποσοτική και ποιοτική αξιολόγηση της κατάστασης και των αναπτυξιακών σχέσεων με τους πιστωτές της εταιρείας και να λάβει ορισμένες τιμές τέτοιων δεικτών όπως έχει προγραμματιστεί. Το δεύτερο βήμα στη διαδικασία βελτιστοποίησης των πληρωτέων λογαριασμών θα πρέπει να είναι η ανάλυση της συμμόρφωσης των πραγματικών δεικτών με το επίπεδο πλαισίου τους, καθώς και η ανάλυση των λόγων για τις αποκλίσεις που έχουν προκύψει. Στο τρίτο στάδιο, ανάλογα με τις αποκλίσεις που εντοπίστηκαν και τους λόγους εμφάνισής τους, θα πρέπει να αναπτυχθεί και να εφαρμοστεί ένα σύνολο πρακτικών μέτρων για να ευθυγραμμιστεί η δομή του χρέους με τις προγραμματισμένες (βέλτιστες) παραμέτρους.

Στρατηγική Προσέγγιση

Το πρώτο θεμελιώδες ερώτημα που τίθεται σε σχέση με αυτό για τη διοίκηση της εταιρείας είναι: να διεξάγει επιχειρηματικές δραστηριότητες σε βάρος των δικών της ή δανεικών κεφαλαίων; Το δεύτερο «δίλημμα» είναι η ποσοτική αναλογία ιδίων και δανειακών κεφαλαίων. Οι απαντήσεις σε αυτές τις ερωτήσεις εξαρτώνται από πολλούς παράγοντες, τόσο εξωτερικούς (ιδιαιτερότητες του κλάδου, μακροοικονομικοί δείκτες, κατάσταση του ανταγωνιστικού περιβάλλοντος κ.λπ.) όσο και εσωτερική (εταιρική) τάξη (ικανότητα των ιδρυτών, πιστοληπτική ικανότητα, κύκλος εργασιών, επίπεδο κερδοφορίας, έλλειψη κεφάλαια, βραχυπρόθεσμους στόχους και στόχους, μακροπρόθεσμα σχέδια της εταιρείας και πολλά άλλα).

Είναι γενικά αποδεκτό ότι μια επιχείρηση που χρησιμοποιεί μόνο δικά της κεφάλαια κατά τη διάρκεια της οικονομικής της δραστηριότητας έχει μέγιστη σταθερότητα. Ωστόσο, αυτή η υπόθεση είναι θεμελιωδώς εσφαλμένη. Από την άποψη του ανταγωνισμού στην αγορά, δεν έχει σημασία με ποιο κεφάλαιο λειτουργεί μια επιχείρηση: δικό της ή δανεικό. Η μόνη διαφορά μπορεί να βρίσκεται στις διαφορές στην αξία αυτών των δύο κατηγοριών κεφαλαίου. Οι δανειστές (είτε είναι τράπεζες είτε προμηθευτές αγαθών και υπηρεσιών) είναι έτοιμοι να δανείσουν την επιχείρηση κάποιου μόνο με αντάλλαγμα ένα συγκεκριμένο (μερικές φορές αρκετά υψηλό) εισόδημα (τόκοι). Ταυτόχρονα, ακόμη και τα ίδια κεφάλαια δεν είναι «δωρεάν», αφού οι επενδύσεις γίνονται με την ελπίδα να αποκομίσουν κέρδη υψηλότερα από αυτά που πληρώνουν οι τράπεζες στους καταθετικούς λογαριασμούς. Από την άποψη της στρατηγικής ανάπτυξης της εταιρείας, το σημείο εκκίνησης θα πρέπει να είναι: το μέγεθος και η δυναμική της κερδοφορίας της επιχείρησης, που εξαρτώνται άμεσα από το μέγεθος του μεριδίου αγοράς, την τιμολογιακή πολιτική και το μέγεθος του κόστους παραγωγής (κυκλοφορίας). Το ζήτημα των πηγών χρηματοδότησης των επιχειρήσεων είναι, σε σχέση με τους στόχους για την επίτευξη της ανταγωνιστικότητας της επιχείρησης, δευτερεύον.

Κατά την ανάπτυξη μιας στρατηγικής για δανεισμό στη δική τους επιχείρηση, οι διευθυντές θα πρέπει να προχωρήσουν στη λύση των ακόλουθων εργασιών προτεραιότητας - μεγιστοποίηση των κερδών της εταιρείας, ελαχιστοποίηση του κόστους, επίτευξη δυναμικής ανάπτυξης της εταιρείας (εκτεταμένη αναπαραγωγή), επιβεβαίωση ανταγωνιστικότητας - που τελικά καθορίζουν την οικονομική σταθερότητα της εταιρείας. Η χρηματοδότηση για αυτά τα καθήκοντα πρέπει να επιτευχθεί πλήρως. Για να γίνει αυτό, αφού χρησιμοποιήσουν όλες τις δικές τους πηγές χρηματοδότησης (ίδιο κεφάλαιο και κέρδος - οι φθηνότεροι πόροι), πρέπει να προσελκύσουν δανεικά κεφάλαια των πιστωτών σε ένα δεδομένο ποσό. Ταυτόχρονα, ο πιο σημαντικός περιοριστικός παράγοντας στη διαδικασία σχεδιασμού της χρήσης του δανεισμένου κεφαλαίου θα πρέπει να θεωρείται το κόστος του, το οποίο θα επιτρέπει τη διατήρηση της κερδοφορίας της επιχείρησης σε επαρκές επίπεδο.

Τακτικά χαρακτηριστικά

1) κεφάλαια επενδυτών (επέκταση του καταστατικού ταμείου, κοινή επιχείρηση).

2) τραπεζικό ή χρηματοοικονομικό δάνειο (συμπεριλαμβανομένης της έκδοσης ομολόγων).

3) πίστωση εμπορευμάτων (αναβολή πληρωμής σε προμηθευτές).

4) χρήση της δικής του «οικονομικής υπεροχής»

Η χρηματοοικονομική (μετρητά) πίστωση, κατά κανόνα, παρέχεται από τις τράπεζες. Αυτός είναι ένας από τους πιο ακριβούς τύπους πιστωτικών πόρων. Περιοριστικοί παράγοντες: υψηλό επιτόκιο, ανάγκη για αξιόπιστες εξασφαλίσεις, «δημιουργία» συμπαγών ισολογισμών. Παρά το «υψηλό κόστος» και την «προβληματική» έλξη, οι δυνατότητες τραπεζικού δανείου (σε αντίθεση με επενδυτικό) πρέπει να αξιοποιηθούν από την εταιρεία στο 100%. Εάν το έργο που υλοποιεί η εταιρεία είναι όντως «σχεδιασμένο» για ανταγωνιστικό επίπεδο κερδοφορίας, τότε το κέρδος που προκύπτει από τη χρήση ενός οικονομικού δανείου θα υπερβαίνει πάντα τον απαιτούμενο τόκο. Μολονότι οι τράπεζες προτιμούν ένα τέτοιο είδος ασφάλειας για χορηγούμενα δάνεια ως εξασφάλιση, μπορούν να ικανοποιηθούν με εγγύηση τρίτων (εάν υπάρχουν φερέγγυοι ιδρυτές ή άλλα ενδιαφερόμενα μέρη). Οι δείκτες του ισολογισμού έχουν επίσης κάποια «ευελιξία», τόσο στη διαδικασία διαμόρφωσης τους, όσο και στην πορεία της αντίληψής τους από το μέρος υποδοχής. Η παρουσία εμφανίσιμων δεικτών αναφοράς, αν και αποτελεί προϋπόθεση για έναν τραπεζικό υπάλληλο, μπορεί, σε κάποιο βαθμό, να αγνοηθεί λόγω της ύπαρξης πραγματικών εγγυήσεων και της παροχής δανείου. Ένα σημαντικό μειονέκτημα των δανειακών κεφαλαίων, ιδιαίτερα σε σύγκριση με τα επενδυτικά κεφάλαια, είναι η ύπαρξη αυστηρά καθορισμένων όρων για την απόδοσή τους.

Εμπορευματική πίστωση. Το κύριο θετικό χαρακτηριστικό αυτού του είδους απόκτησης δανειακών κεφαλαίων είναι η απλούστερη (όχι επισημοποιημένη) μέθοδος προσέλκυσης. Ένα δάνειο εμπορευμάτων, κατά κανόνα, δεν απαιτεί (σε αντίθεση με τις χρηματοοικονομικές) εξασφαλίσεις και δεν συνδέεται με σημαντικό κόστος και διάρκεια εγγραφής (σε αντίθεση με τις επενδύσεις). Σε εγχώριες συνθήκες, ένα δάνειο εμπορευμάτων μεταξύ νομικών προσώπων αντιπροσωπεύει τις περισσότερες φορές την παροχή αγαθών (έργων, υπηρεσιών) στο πλαίσιο συμφωνίας πώλησης και αγοράς με αναβολή πληρωμής. Ταυτόχρονα, με την πρώτη ματιά, μπορεί να φαίνεται ότι αυτή η «πίστωση» παρέχεται δωρεάν, αφού η σύμβαση δεν προβλέπει την ανάγκη συγκέντρωσης και πληρωμής τόκων (ή οποιουδήποτε άλλου) εισοδήματος υπέρ του προμηθευτή. Ωστόσο, θα πρέπει να σημειωθεί ότι οι προμηθευτές (συμπεριλαμβανομένων των ουκρανών) κατανοούν τέλεια (μερικές φορές μόνο σε εμπειρικό επίπεδο) τις αρχές της αλλαγής της αξίας του χρήματος με την πάροδο του χρόνου και είναι επίσης σε θέση να εκτιμήσουν με αρκετή ακρίβεια το μέγεθος του "χαμένου κέρδους". από επιβράδυνση του κύκλου εργασιών των παγωμένων περιουσιακών στοιχείων στις απαιτήσεις της εταιρείας. Ως εκ τούτου, η αποζημίωση για τέτοιες απώλειες περιλαμβάνεται στην τιμή των αγαθών, η οποία μπορεί να παρουσιάζει διακυμάνσεις ανάλογα με το χρονοδιάγραμμα της καθυστέρησης που χορηγήθηκε.

οικονομική υπεροχή. Συχνά βασίζεται στη σχέση της πίστωσης εμπορευμάτων και άλλων τύπων δανεισμού. Η ουσία της χρήσης των πλεονεκτημάτων που συνδέονται με τη δική του οικονομική υπεροχή έγκειται στην ικανότητα να υπαγορεύει και να επιβάλλει στον προμηθευτή (πιστωτή) τους δικούς του «κανόνες» του παιχνιδιού στην αγορά και τη φύση των συμβατικών σχέσεων (ή, όπως συμβαίνει συχνά, να παραβιάσει αυτές τις ίδιες συμβατικές σχέσεις χωρίς «ιδιαίτερες» συνέπειες για τη δική της «ανώτερη» επιχείρηση).

Η οικονομική υπεροχή του δανειολήπτη έναντι του δανειστή μπορεί να προκύψει λόγω των ακόλουθων περιστάσεων:

Μονοπωλιακή θέση του αγοραστή στην αγορά (μονοψωνία).

Διαφορές στις οικονομικές δυνατότητες τα συνολικά περιουσιακά στοιχεία του αγοραστή υπερβαίνουν σημαντικά τα περιουσιακά στοιχεία του προμηθευτή.

Πλεονεκτήματα μάρκετινγκ (για παράδειγμα, ένας μικρός ή νεοσύστατος κατασκευαστής που επιδιώκει να προωθήσει τα προϊόντα του (εμπορικό σήμα) σε ένα δίκτυο μεγάλων σούπερ μάρκετ ή καταστημάτων υψηλής ποιότητας δεν είναι σε θέση να υπαγορεύσει τους όρους του ή να απαιτήσει την εκπλήρωση "όλων" των υποχρεώσεων , όπως μπορεί να είναι χωρίς «απαραίτητο» πελάτη );

ο αγοραστής «ανακάλυψε» οργανωτικές ελλείψεις στη διαχείριση των απαιτήσεων από τον πιστωτή («κενά» λογιστικής και ελέγχου, νομική «αφερεγγυότητα» κ.λπ.).

Οι διευθυντές εταιρειών, στην προσπάθειά τους να αξιοποιήσουν στο έπακρο τις δυνατότητες όλων των διαθέσιμων πιστωτικών κεφαλαίων, συμπεριλαμβανομένων των καθυστερήσεων στους μισθούς, των παραβιάσεων των όρων προγραμματισμένων πληρωμών σε προμηθευτές κ.λπ., πρέπει να αξιολογήσουν τις «ευκαιρίες» κάθε ατόμου. είδος πληρωμής μεμονωμένα, καθώς οι συνέπειες τέτοιων «καθυστερήσεων» μπορεί να έχουν διαφορετικές συνέπειες, όχι μόνο ανάλογα με το είδος της πληρωμής, αλλά και ανάλογα με τον συγκεκριμένο «απρόθυμο» πιστωτή.

2.2 Οι κύριοι δείκτες που χρησιμοποιούνται για την αξιολόγηση των πληρωτέων λογαριασμών του οργανισμού

Για τη βελτιστοποίηση των πληρωτέων λογαριασμών, είναι απαραίτητο να προσδιοριστούν τα «προγραμματισμένα» χαρακτηριστικά τους. Ο πιο συχνά χρησιμοποιούμενος δείκτης που σχετίζεται με την αξιολόγηση των πληρωτέων λογαριασμών μιας επιχείρησης είναι ο δείκτης ρευστότητας, ο οποίος υπολογίζεται ως ο λόγος του κεφαλαίου κίνησης προς τις βραχυπρόθεσμες δανειακές υποχρεώσεις.

Οι διευθυντές και οι χρηματοδότες χρησιμοποιούν επίσης συχνά τον λεγόμενο δείκτη "acid test", ο οποίος είναι ο λόγος της διαφοράς μεταξύ των κυκλοφορούντων περιουσιακών στοιχείων και της αξίας των αποθεμάτων προς τις τρέχουσες υποχρεώσεις.

Τόσο ο πρώτος όσο και ο δεύτερος δείκτης θα πρέπει να χαρακτηρίζουν την ικανότητα της επιχείρησης να καλύψει τις υποχρεώσεις της προς τους πιστωτές. Αυτοί οι συντελεστές έχουν δύο σημαντικά μειονεκτήματα:

1. Λειτουργούν με έννοιες όπως «βραχυπρόθεσμες» ή «τρέχουσες» υποχρεώσεις, η διάρκεια των οποίων μπορεί να κυμαίνεται από μία ημέρα έως ένα έτος. Επομένως, η αναλογία των όρων πληρωμών στη σύνθεση τόσο των πληρωτέων όσο και των εισπρακτέων λογαριασμών δεν λαμβάνεται λεπτομερέστερα υπόψη.

2. Ο υπολογισμός γίνεται, κατά κανόνα, την ημερομηνία του ισολογισμού, ή κάποια άλλη σταθερή στιγμή, που δεν μπορεί να μιλήσει πλήρως για την πραγματική κατάσταση της ρευστότητας της εταιρείας. Αυτό οφείλεται στην επιρροή πολλών διαφορετικών (συμπεριλαμβανομένων τυχαίων) περιστάσεων σε κάποια συγκεκριμένη στιγμή (για παράδειγμα, κατά την ημερομηνία του ισολογισμού, η εταιρεία έλαβε μια "επιχορήγηση" ή "επιδότηση", η οποία δεν οδηγεί σε αύξηση των πληρωτέων λογαριασμών , και τα επέστρεψε την επόμενη μέρα ).

Εξάλειψη τέτοιων "ελαττωμάτων" στο σύστημα ανάλυσης της κατάστασης της επιχείρησης επιτρέπει:

Στην πρώτη περίπτωση, για παράδειγμα, διεξαγωγή υπολογισμών με χρήση πιο διακριτών τιμών (κατανομή οφειλών σε μηνιαίες περιόδους ή (εάν είναι απαραίτητο) εβδομαδιαίες περιόδους).

Στη δεύτερη περίπτωση - για τον προσδιορισμό της μέσης μηνιαίας ή μέσης ετήσιας αξίας του δείκτη ρευστότητας και άλλων παρόμοιων δεικτών.

Ο λόγος της εξάρτησης της εταιρείας από τους πληρωτέους λογαριασμούς. Υπολογίζεται ως ο λόγος του ποσού των δανειακών κεφαλαίων προς το σύνολο του ενεργητικού της επιχείρησης. Αυτή η αναλογία δίνει μια ιδέα για το πόσο τα περιουσιακά στοιχεία της εταιρείας σχηματίζονται σε βάρος των πιστωτών.

Αναλογία αυτοχρηματοδότησης επιχειρήσεων. Υπολογίζεται ως ο λόγος του ιδίου κεφαλαίου (μέρος του εγκεκριμένου κεφαλαίου) προς το προσελκόμενο κεφάλαιο. Αυτός ο δείκτης σάς επιτρέπει να παρακολουθείτε όχι μόνο το ποσοστό των ιδίων κεφαλαίων, αλλά και τη δυνατότητα διαχείρισης ολόκληρης της εταιρείας.

Υπόλοιπο χρέους. Ορίζεται ως ο λόγος του ποσού των πληρωτέων λογαριασμών προς το ποσό των εισπρακτέων λογαριασμών. Αυτό το ισοζύγιο θα πρέπει να καταρτιστεί λαμβάνοντας υπόψη τους όρους αυτών των δύο ειδών οφειλών. Ταυτόχρονα, το επιθυμητό επίπεδο συσχέτισης εξαρτάται σε μεγάλο βαθμό από τη στρατηγική που υιοθετεί η επιχείρηση (επιθετική, συντηρητική ή μέτρια).

Μπάλα. γάιδαρος=

Παράγοντας χρόνος. Ορίζεται ως ο λόγος του σταθμισμένου μέσου όρου της λήξης των πληρωτέων λογαριασμών προς το σταθμισμένο μέσο όρο της λήξης των απαιτήσεων. Ταυτόχρονα, η μέση περίοδος αποπληρωμής των πληρωτέων λογαριασμών πρέπει να διατηρείται σε επίπεδο όχι χαμηλότερο από τους μέσους όρους που πρέπει να τηρούν οι οφειλέτες της εταιρείας.

Δείκτης κερδοφορίας πληρωτέων λογαριασμών. Αυτός ο δείκτης χαρακτηρίζει την αποτελεσματικότητα των προσελκυσμένων κεφαλαίων και είναι ιδιαίτερα σκόπιμο να αναλυθεί ανά περιόδους. Ταυτόχρονα, η εξάρτηση της δυναμικής των μεταβολών αυτού του συντελεστή από εκείνους τους κύριους παράγοντες που επηρέασαν την ανάπτυξή ή τη μείωσή του (αλλαγές στους όρους αποπληρωμής, δομή των πιστωτών, μέσο μέγεθος και κόστος πληρωτέων λογαριασμών κ.λπ.) θα πρέπει να να είσαι αποφασισμένος.

Κρκζ=

κεφάλαιο 3

3.1 Ανάλυση της οικονομικής κατάστασης της OAO NK Alliance

Ο καθορισμός των ορίων της χρηματοπιστωτικής σταθερότητας των επιχειρήσεων είναι ένα από τα σημαντικότερα οικονομικά προβλήματα στη μετάβαση στην οικονομία της αγοράς, καθώς η ανεπαρκής χρηματοπιστωτική σταθερότητα μπορεί να οδηγήσει σε έλλειψη κεφαλαίων για την ανάπτυξη της παραγωγής, αφερεγγυότητα και, τελικά, πτώχευση. και η υπερβολική σταθερότητα θα εμποδίσει την ανάπτυξη, επιβαρύνοντας το κόστος της επιχείρησης με πλεονάζοντα αποθέματα και αποθέματα.

Για την αξιολόγηση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας μιας επιχείρησης, είναι απαραίτητο να αναλυθεί η οικονομική της κατάσταση. Η οικονομική κατάσταση είναι ένα σύνολο δεικτών που αντικατοπτρίζουν τη διαθεσιμότητα, την τοποθέτηση και τη χρήση οικονομικών πόρων.

Πλήρης εταιρική επωνυμία του οργανισμού: Ανοιχτό Ανώνυμη Εταιρεία Alliance Oil Company.

Συντομευμένη εταιρική επωνυμία του οργανισμού: OAO NK Alliance.

Η δραστηριότητα της NC "Alliance" επικεντρώνεται κυρίως στην εγχώρια αγορά. Με βάση τον κλάδο διύλισης και εμπορίας πετρελαίου, η εταιρεία αυξάνει με συνέπεια τα περιουσιακά της στοιχεία και επεκτείνει τις δραστηριότητές της σε συναφείς βιομηχανίες - εξερεύνηση και παραγωγή, μεταφορά και μεταφόρτωση πετρελαίου και προϊόντων πετρελαίου. Το πλεονέκτημα της εταιρείας είναι ότι έχει αναπτύξει δίκτυα χονδρικών και λιανικών πωλήσεων, τα οποία είναι σε θέση να εγγυηθούν σε διάφορες κατηγορίες καταναλωτών μια ολόκληρη σειρά υπηρεσιών. Δεδομένης της αυξανόμενης ζήτησης διαλυτών για προϊόντα πετρελαίου, αυτός ο παράγοντας δίνει στην Alliance Oil Company σταθερότητα στην αγορά και διασφαλίζει την αποτελεσματικότητα των δραστηριοτήτων της.

Προκειμένου να εδραιώσουμε τα ανταγωνιστικά μας πλεονεκτήματα και να διευρύνουμε το μερίδιο αγοράς μας βελτιώνοντας την ποιότητα των αγαθών και των υπηρεσιών με παράλληλη μείωση του κόστους, εφαρμόζουμε με συνέπεια μακροπρόθεσμα προγράμματα ανάπτυξης για τα κύρια μέρη της εταιρείας. Οι συνεργάτες της NC "Alliance" σε αυτά τα προγράμματα είναι εταιρείες με παγκόσμια φήμη.

Η διοίκηση της συνδυασμένης εταιρείας δίνει συνεχή προσοχή στη βελτίωση της επενδυτικής ελκυστικότητας της AOC, της επιχειρηματικής διαφάνειας και της συμμόρφωσής της με υψηλά πρότυπα. Η Εταιρεία στοχεύει σε δυναμική ποιοτική ανάπτυξη προς το συμφέρον όλων των μετόχων της και δεσμεύεται για την ανάπτυξη των περιοχών όπου δραστηριοποιείται.

Πίνακας 3.1 - Το μέγεθος και η διάρθρωση του κεφαλαίου της εταιρείας για το 2009

Σκοπός της ανάλυσης είναι η αξιολόγηση της οικονομικής κατάστασης της επιχείρησης, καθώς και η συνεχής εκτέλεση εργασιών που αποσκοπούν στη βελτίωση της πιστωτικής πολιτικής του οργανισμού. Η ανάλυση της οικονομικής κατάστασης δείχνει σε ποιους συγκεκριμένους τομείς πρέπει να πραγματοποιηθεί αυτή η εργασία. Σύμφωνα με αυτό, τα αποτελέσματα της ανάλυσης δίνουν απαντήσεις στο ερώτημα ποιοι είναι οι πιο σημαντικοί τρόποι βελτίωσης της πιστωτικής πολιτικής μιας επιχείρησης σε μια συγκεκριμένη περίοδο της δραστηριότητάς της.

Πίνακας 3.2 - Αξιολόγηση διαρθρωτικών δεικτών.

Ο πίνακας δείχνει ότι ο δείκτης αυτοχρηματοδότησης κατά το έτος αναφοράς είναι 55. Αυτό σημαίνει ότι ο όγκος των ιδίων πηγών χρηματοδότησης για την ανάπτυξη της παραγωγής μιας οικονομικής οντότητας είναι 59 φορές υψηλότερος από το ποσό των κεφαλαίων που συγκεντρώθηκαν. Η αύξηση του δείκτη αυτοχρηματοδότησης κατά 32,11 μονάδες. (από 23,35 σε 55,46) υποδηλώνει αύξηση του επιπέδου της αυτοχρηματοδότησης κατά 137,52%.

Ο λόγος της εξάρτησης της εταιρείας από τους πληρωτέους λογαριασμούς μειώθηκε από 0,81 το πρώτο τρίμηνο σε 0,64 το τέταρτο, αλλά και πάλι αυτοί οι δείκτες δεν περιλαμβάνονται στο πρότυπο, πράγμα που σημαίνει ότι η δραστηριότητα της εταιρείας εξαρτάται περισσότερο από το απαραίτητο από περιουσιακά στοιχεία που σχηματίζονται σε βάρος των άλλων.

Πίνακας 3.3 - Δείκτες ρευστότητας

Ο δείκτης ρευστότητας στο 4ο τρίμηνο μειώθηκε κατά 0,25 σε σχέση με το α' τρίμηνο. Αυτό υποδηλώνει ανεπαρκή βραχυπρόθεσμη ρευστότητα της επιχείρησης, η οποία οφείλεται σε μείωση των πληρωτέων λογαριασμών, αλλά παρόλα αυτά οι δείκτες είναι κοντά στις κανονιστικές τιμές.

Για 4 τρίμηνα του 2009, η τιμή του δείκτη δοκιμής οξέος (τρέχουσα ρευστότητα) είναι 0,64. Η μείωση του δείκτη οφείλεται στην πτώση του κόστους των βραχυπρόθεσμων υποχρεώσεων. Ο συντελεστής δοκιμής οξέος δείχνει την αναλογία των κυκλοφορούντων περιουσιακών στοιχείων της OJSC "NC" Alliance " προς τις τρέχουσες υποχρεώσεις της και καθορίζει το συνολικό επίπεδο φερεγγυότητας της επιχείρησης.

Πίνακας 3.4 - Αναλογίες κύκλου εργασιών

Ο δείκτης κύκλου εργασιών των απαιτήσεων το τέταρτο τρίμηνο σε σύγκριση με το πρώτο μειώθηκε σχεδόν 3 φορές - από 20,25 σε 7,02. Όσο υψηλότερος είναι ο δείκτης κύκλου εργασιών των εισπρακτέων λογαριασμών, τόσο πιο γρήγορα διακανονίζεται η εταιρεία με τους πελάτες της. Η μείωση του τζίρου μπορεί να σημαίνει:

1. Προβλήματα με την πληρωμή λογαριασμών από αγοραστές.

2. Οργάνωση των σχέσεων με τους αγοραστές, παρέχοντας ένα πιο ευνοϊκό, αναβαλλόμενο πρόγραμμα πληρωμών για τον αγοραστή, προκειμένου να προσελκύσει και να διατηρήσει πελάτες.

Ο δείκτης κύκλου εργασιών πληρωτέων λογαριασμών το πρώτο τρίμηνο ανήλθε στο 67,13 ενώ το τέταρτο τρίμηνο μειώθηκε στο 39,55. Όσο υψηλότερος είναι ο δείκτης κύκλου εργασιών των πληρωτέων λογαριασμών, τόσο πιο γρήγορα η εταιρεία αποπληρώνει τους προμηθευτές της.

Δυσμενής για την επιχείρηση είναι η κατάσταση όταν ο δείκτης κύκλου εργασιών των πληρωτέων λογαριασμών είναι πολύ υψηλότερος από τον δείκτη κύκλου εργασιών των απαιτήσεων.

Συμπέρασμα: η ανάλυση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας της εταιρείας έδειξε ότι η NK Alliance OJSC βρίσκεται σε σταθερή οικονομική κατάσταση: στο τέλος του 2009, η εταιρεία είχε αρκετά από τα πιο ρευστά περιουσιακά στοιχεία για να καλύψει βραχυπρόθεσμους πληρωτέους λογαριασμούς. Ωστόσο, κατά τη μελέτη ορισμένων χρηματοοικονομικών δεικτών, αποκαλύφθηκε ότι τα αποτελέσματα εξακολουθούν να αποκλίνουν κάπως από τον κανόνα, θα πρέπει να γίνουν κάποιες αλλαγές στις δραστηριότητες της εταιρείας προκειμένου να σταθεροποιηθούν τα αποτελέσματα.

Η χρηματοοικονομική σταθερότητα μιας επιχείρησης είναι μια οικονομική κατηγορία που εκφράζει ένα τέτοιο σύστημα οικονομικών σχέσεων στο οποίο μια επιχείρηση δημιουργεί αποτελεσματική ζήτηση, είναι σε θέση, με ισορροπημένη προσέλκυση δανείου, να παρέχει ενεργή επένδυση και αύξηση του κεφαλαίου κίνησης από τις δικές της πηγές. , δημιουργούν οικονομικά αποθεματικά και συμμετέχουν στη διαμόρφωση του προϋπολογισμού. Η φερεγγυότητα είναι μια εξωτερική εκδήλωση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας μιας επιχείρησης και αντανακλά την ικανότητα μιας οικονομικής οντότητας να πληρώσει τα χρέη και τις υποχρεώσεις της σε μια δεδομένη συγκεκριμένη χρονική περίοδο.

Το κύριο καθήκον κάθε αναλυτή δεν είναι μόνο να διεξάγει μια ανάλυση και να παρουσιάζει τα αποτελέσματά της, αλλά και να διατυπώνει συστάσεις και τρόπους βελτίωσης των δεικτών ή των ποιοτικών χαρακτηριστικών του αναλυόμενου αντικειμένου βάσει αυτών. Επομένως, με βάση τα παραπάνω οικονομική ανάλυσηθα ήταν σημαντικό να υποβάλει προτάσεις για τη βελτίωση της οικονομικής της κατάστασης.

Μία από τις κύριες και πιο ριζικές κατευθύνσεις της οικονομικής ανάκαμψης της επιχείρησης είναι η αναζήτηση εσωτερικών αποθεμάτων για την αύξηση της κερδοφορίας της παραγωγής και την επίτευξη εργασιών νεκρού σημείου μέσω της πληρέστερης χρήσης της παραγωγικής ικανότητας της επιχείρησης, βελτιώνοντας την ποιότητα και ανταγωνιστικότητα προϊόντων, μείωση του κόστους τους, ορθολογική χρήση υλικών, εργατικών και οικονομικών πόρων, μείωση μη παραγωγικών δαπανών και ζημιών.

Μια σημαντική πτυχή του ελέγχου των πληρωτέων λογαριασμών είναι η παρακολούθηση των ημερομηνιών λήξης πληρωμών. Και όχι μόνο λόγω του ότι σε περίπτωση καθυστερήσεων εφαρμόζεται αυξημένο ποσοστό πληρωμών βάσει της σύμβασης. Εάν η πρώτη παραβίαση του όρου πληρωμής δεν επηρεάζει την αποστολή των εμπορευμάτων, τότε μετά τη δεύτερη, η αποστολή μπορεί να τερματιστεί. Η έλλειψη ημερομηνίας πληρωμής επηρεάζει επίσης τα μπόνους που μας παρέχονται από τον προμηθευτή. Να σημειωθεί ότι η πολιτική των προμηθευτών μας στοχεύει στη μείωση του περιθωρίου κέρδους που λαμβάνουν οι αντιπρόσωποί τους. Επομένως, τα μπόνους γίνονται μια από τις σημαντικές πηγές εσόδων μας. Την ευθύνη για την τήρηση των όρων πληρωμής σύμφωνα με τις συμβάσεις φέρουν τα τμήματα logistics που ανήκουν στα τμήματα πωλήσεων κάθε κέντρου μας. Η λειτουργία χρηματοδότησης παρακολουθεί επίσης τις πληρωμές προς τους προμηθευτές σύμφωνα με το χρονοδιάγραμμα και είναι υπεύθυνη για τη διασφάλιση ότι η επιχείρηση έχει μετρητά τις ημέρες των πληρωμών. Ένα τέτοιο διπλό σύστημα επιτρέπει να μην εξαρτάται από έναν υπάλληλο του τμήματος logistics για την επιτυχία της εταιρείας στο σύνολό της.

Για αποφυγή προβλημάτων κατά τη διάρκεια έλεγχος, η επιχείρηση πρέπει να έχει πλήρη τεκμηρίωση που να επιβεβαιώνει την ορθότητα της αντανάκλασης του υπολοίπου του χρέους στα σχετικά στοιχεία του ισολογισμού, που να τεκμηριώνει τους λόγους σχηματισμού του χρέους, την πραγματικότητα της είσπραξής του (πράξεις συμβιβασμού διακανονισμών ή εγγυητικές επιστολές σε που οι οφειλέτες αναγνωρίζουν χρέος). Είναι πολύ σημαντικό να παρακολουθείτε τους όρους της οφειλής για κάθε πιστωτή ξεχωριστά και να λαμβάνετε έγκαιρα μέτρα για την αποπληρωμή της οφειλής, ώστε να μην χάσετε την παραγραφή εάν είναι απαραίτητο να εισπραχθεί η οφειλή στο δικαστήριο, καθώς και για να γίνει η αγωγή. δεν κατατέθηκε κατά της εν λόγω επιχείρησης.

Παρά το γεγονός ότι η κατάσταση στην εν λόγω επιχείρηση είναι αρκετά ευνοϊκή, ωστόσο, η αύξηση του όγκου των πληρωτέων λογαριασμών καθορίζει την ανάγκη για αυξημένη προσοχή σε οτιδήποτε σχετίζεται με αυτήν.

ΣΥΜΠΕΡΑΣΜΑ

Οι πληρωτέοι λογαριασμοί είναι μια σημαντική πηγή χρηματοδότησης για πολλούς τύπους επιχειρήσεων. Μπορεί να θεωρηθεί ως μια «αυθόρμητη», «αυθόρμητη» πηγή χρηματοδότησης που αυξάνεται με την αύξηση της παραγωγής και των πωλήσεων.

Η διαχείριση των πληρωτέων λογαριασμών περιλαμβάνει τη χρήση από την οργάνωση των πιο κατάλληλων και κερδοφόρων μορφών και όρων διακανονισμού με αντισυμβαλλόμενους και, γενικότερα, καταλήγει στη διατήρηση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας της εταιρείας με ταυτόχρονη μείωση του ελλείμματος κεφαλαίου κίνησης.

Η αποτελεσματική διαχείριση των χρεών της εταιρείας καθορίζεται σε μεγάλο βαθμό από την επιλεκτική προσέγγιση των αντισυμβαλλομένων και από ένα ευέλικτο σύστημα διακανονισμών με αυτούς.

Το πρώτο πιο σημαντικό βήμα προς τη βελτιστοποίηση του κόστους θα είναι ο καθορισμός της βέλτιστης δομής πληρωμής για αγαθά και υπηρεσίες για κάθε συγκεκριμένη περίπτωση, συμπεριλαμβανομένων:

Πρόγραμμα προϋπολογισμού και πληρωτέων λογαριασμών.

Εκτίμηση οικονομικών ευκαιριών, πιθανών κινδύνων και βαθμού εμπιστοσύνης στις σχέσεις με τους πιστωτές

Ο έλεγχος των πληρωτέων λογαριασμών είναι απαραίτητη προϋπόθεσηβιώσιμη οικονομική θέση της επιχείρησης.

Η κανονική κατάσταση του κύκλου εργασιών των πληρωτέων λογαριασμών είναι μία από τις προϋποθέσεις για την απουσία διαταραχών στις δραστηριότητες της επιχείρησης και την υλοποίηση των κανονικών επιχειρηματικών κύκλων.

Η χρηματοοικονομική σταθερότητα μιας επιχείρησης περιλαμβάνει έναν συνδυασμό τεσσάρων ευνοϊκών χαρακτηριστικών της χρηματοοικονομικής και οικονομικής θέσης της επιχείρησης:

1. υψηλή φερεγγυότητα.

2. Υψηλή ρευστότητα.

3. Υψηλή πιστοληπτική ικανότητα.

4. υψηλή κερδοφορία.

Στο πρώτο κεφάλαιο, εξετάσαμε θεωρητικές πτυχέςπου αφορούν πληρωτέους λογαριασμούς.

Στο δεύτερο κεφάλαιο, προσδιορίστηκαν τα κύρια στάδια της διαδικασίας διαχείρισης των πληρωτέων λογαριασμών του οργανισμού, καθώς και οι δείκτες που χρησιμοποιούνται για την αξιολόγηση των πληρωτέων λογαριασμών.

Στο τρίτο κεφάλαιο έγινε ανάλυση των χρηματοοικονομικών δεικτών της OAO NK Alliance. Μετά την ανάλυση των αποτελεσμάτων, μπορούμε να συμπεράνουμε ότι σε γενικές γραμμές, οι δραστηριότητες της εταιρείας είναι σταθερές, οι δείκτες βρίσκονται εντός του κανονικού εύρους. Αλλά όταν συγκρίνετε τα αποτελέσματα, μπορείτε να δείτε ότι τα στοιχεία για το 4ο τρίμηνο μειώθηκαν σε σύγκριση με το 1ο τρίμηνο.

Για τη βελτίωση των αποτελεσμάτων που προέκυψαν, έγιναν συστάσεις:

Αναζήτηση για εσωτερικά αποθεματικά.

Παρακολούθηση και ευθύνη κατά την πληρωμή κεφαλαίων σε πιστωτές.

Σωστή μορφοποίηση και περιεχόμενο της τεκμηρίωσης.

Δυστυχώς, το πρόβλημα της διαχείρισης πληρωτέων λογαριασμών είναι πολύ σημαντικό για τις περισσότερες ρωσικές επιχειρήσεις, αλλά σήμερα, λόγω της έλλειψης οικονομικών πόρων, καθώς και του εκπαιδευμένου προσωπικού σε πολλές επιχειρήσεις, η λύση τους δεν δίνεται η δέουσα προσοχή.

ΚΑΤΑΛΟΓΟΣ ΧΡΗΣΙΜΟΠΟΙΗΜΕΝΗΣ ΛΟΓΟΤΕΧΝΙΑΣ

1. Abryutina M.S. Εξπρές ανάλυση οικονομικών καταστάσεων. Μ .: «Επιχείρηση και Υπηρεσία», 2007.-256s.

2. Babaeva Yu.A., Petrov A.M. Λογιστική και έλεγχος απαιτήσεων και υποχρεώσεων. Μ .: "Προοπτική", 2008.- 153s

3. Bakanov M.I., Sheremet A.D. Θεωρία οικονομικής ανάλυσης. - M .: Οικονομικά και στατιστική, 2006.-334s

4. Birman A.M. Ερωτήματα της θεωρίας των οικονομικών. Μ.: Gosfinizdat, 2006 - 263s

5. Borisov L.P. Αξιολόγηση των αποτελεσμάτων χρηματοοικονομικών και οικονομικών δραστηριοτήτων M .: Consultant, 2008.-45s

6. Galeev M.Sh. Εισπρακτέοι και πληρωτέοι λογαριασμοί. Οξεία λογιστικά και φορολογικά ζητήματα. - M .: Vershina, 2006.-125s

7. Grachev A.V. Ανάλυση και διαχείριση της χρηματοοικονομικής σταθερότητας της επιχείρησης M .: Finpress, 2007.-367s

8. Dontsova L.V., Nikiforova N.A. Ανάλυση οικονομικών καταστάσεων. - Μ.: «ΔΙΣ», 2009

9. Kozhinov V. Ya. Λογιστική. Εκτίμηση κερδοφορίας οικονομικών λειτουργιών. - Μ .: «Εξεταστική», 2007.-276s

10. Κρεινίνα Μ.Ν. Χρηματοοικονομική διαχείριση. Μ .: «Επιχείρηση και Υπηρεσία», 2007.-334s

11. Kulik O.M. Ορισμένες πτυχές της διαχείρισης των απαιτήσεων και υποχρεώσεων των ρωσικών επιχειρήσεων. Μ.: Χρηματοδότης, 2008.-189s

12. Πάβλοβα Λ.Ν. Χρηματοοικονομική διαχείριση. Διαχείριση των ταμειακών ροών της εταιρείας. - Μ.: Τράπεζες και χρηματιστήρια, 2006.-284s

13. Rzhanitsyna V.S. Λογιστική των πληρωτέων λογαριασμών: εκτίμηση, αναγνώριση και αποπληρωμή. Μ.: Λογιστική, 2008.-405s

14. Sevrukh M.A. Οικονομική ανάλυση σε συνθήκες ανεξαρτησίας της επιχείρησης. Μ.: Οικονομικά και στατιστική, 2007.-176s

15. Sirotkin S.A., Kelchevskaya N.R. Οικονομική διαχείριση στην επιχείρηση. - M .: Unity-Dana, 2009.-287s

16. Sysoeva I.A. Εισπρακτέοι και πληρωτέοι λογαριασμοί. Μ.: Finpress, 2006.-78s

17. Tikhonova E.P. Εισπρακτέοι και πληρωτέοι λογαριασμοί. - Μ .: Γραμμή επικοινωνίας λογιστή, 2008.-196s

18. Sheremet A.D., Saifulin R.S. Μέθοδοι χρηματοοικονομικής ανάλυσης. - Μ.: Infra-M, 2008.- 108s

19. www.audit-it.ru - ιστότοπος της εταιρείας ελέγχου

20. www.cfin.ru - Εταιρική διαχείριση - θεωρία και πρακτική χρηματοοικονομικής ανάλυσης

21. www.findir.ru - ιστοσελίδα της Ανώτατης Σχολής Οικονομικής Διοίκησης της Ακαδημίας Εθνικής Οικονομίας

22. www.glavbuh.ru - λογιστικό φόρουμ

23. www.nkalliance.ru - ιστότοπος της OJSC "NK Alliance"

Παράρτημα 1

Ισολογισμός της OJSC "NK Alliance" για το 1ο τρίμηνο του 2009

Παράρτημα 2

Κατάσταση κερδών και ζημιών της OJSC "NK Alliance" για το 1ο τρίμηνο του 2009

Παράρτημα 3

Ισολογισμός της OAO NK Alliance για το 3ο τρίμηνο του 2009

ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΚΑ ΣΤΟΙΧΕΙΑ		Στην αρχή του έτους αναφοράς	αναφοράς
1	2	3	4
Θ. ΜΗ ΚΥΚΛΟΦΟΡΟΥΝ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ
Άυλα περιουσιακά στοιχεία	110	168 622	132 489
πάγιο ενεργητικό	120	4 679	4 025
Κατασκευή σε εξέλιξη	130	-	-
	135	-	-
	140	7 430 094	11 868 173
	145	-	-
Αναβαλλόμενη φορολογική απαίτηση	148	-	-
Λοιπά μη κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία	150	-	-
ΣΥΝΟΛΟ για την Ενότητα I	190	7 603 395	12 004 686
II. ΥΠΑΡΧΟΝΤΑ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΑ ΣΤΟΙΧΕΙΑ
Αποθέματα	210	27 574	27 592
	211	642	116
	212	-	-
	213	-	-
	214	-	-
εμπορεύματα που αποστέλλονται	215	-	-
Μελλοντικά έξοδα	216	26 932	27 476
άλλα αποθέματα και έξοδα	217
	220	677	677
Εισπρακτέοι λογαριασμοί (πληρωμές για τις οποίες	230	-	-
αναμένεται περισσότερο από 12 μήνες μετά την ημερομηνία αναφοράς)	-	-
	231	-	-
	240	1 374 211	2 363 718
αγοραστές και πελάτες (62, 76, 82)	241	270 206	308 576
	250	5 024 000	24 000
	251	-	-
	252	-	-
	253	-	-
Μετρητά	260	929 897	1 187 011
Λοιπά κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία	270	3	2
ΣΥΝΟΛΟ για το Τμήμα II	290	7 356 362	3 603 000
	300	14 959 757	15 607 686
ΕΥΘΥΝΗ		Στην αρχή του έτους αναφοράς	αναφοράς
1	2	3	4
III. ΚΕΦΑΛΑΙΟ ΚΑΙ ΑΠΟΘΕΜΑΤΙΚΑ
Εξουσιοδοτημένο κεφάλαιο	410	888 000	888 000
	411	-	-
Επιπλέον κεφάλαιο	420	581 910	581 910
Αποθεματικό κεφάλαιο	430	44 400	44 400
	431	-	-
αποθεματικά που σχηματίζονται σύμφωνα με τα συστατικά έγγραφα	432	44 400	44 400
	470	1 295 246	3 978 166
ΣΥΝΟΛΟ για την Ενότητα III	490	2 809 556	5 492 476
	2 809 556	5 492 476
Δάνεια και πιστώσεις	510	3 865 547	3 511 080
	515	-	-
	520	-	-
ΣΥΝΟΛΟ για την Ενότητα IV	590	3 865 547	3 511 080

Δάνεια και πιστώσεις	610	7 870 098	6 029 192
Πληρωτέοι λογαριασμοί	620	414 556	496 453
προμηθευτές και εργολάβους	621	394 876	478 116
	622	-	4 197
	623	377	692
χρέος προς θυγατρικές και συνδεδεμένες εταιρείες	623	-	-
	624	19 206	13 381
άλλους πιστωτές	625	98	66
	630	-	-
έσοδα των μελλοντικών περιόδων	640	-	-
Αποθεματικά για μελλοντικά έξοδα	650	-	-
	660	-	78 485
ΣΥΝΟΛΟ για την Ενότητα V	690	8 284 654	6 604 130
	700	14 959 757	15 607 686

Παράρτημα 4

Κατάσταση κερδών και ζημιών της OJSC "NK Alliance" για το 3ο τρίμηνο του 2009

Όνομα δείκτη		Κατά την περίοδο αναφοράς	Για παρόμοιο προηγούμενος
1	2	3	4

	010	14 612 135	23 901 236
	020	-13 072 112	-22 782 088
Μικτό κέρδος	029	1 540 023	1 119 147
Εξοδα πωλήσεως	030	-513 203	-127 971
Έξοδα διαχείρισης	040	-378 492	-286 795
Κέρδος (ζημία) από πωλήσεις	050	648 327	704 381

Εισπρακτέοι τόκοι	060	626 999	466 414
Ποσοστό που πρέπει να καταβληθεί	070	-809 862	-715 081
	080	2 540 299	5 462 793
Άλλα έσοδα εκμετάλλευσης	090	1 856 837	1 684 851
Λοιπά λειτουργικά έξοδα	100	-2 008 735	-2 248 648
Μη λειτουργικά έσοδα	120	-	-
μη λειτουργικά έξοδα	130	-	-
	140	2 853 865	5 354 710
Αναβαλλόμενη φορολογική απαίτηση	141	-	-
Αναβαλλόμενες φορολογικές υποχρεώσεις	142	-	-2
Τρέχων φόρος εισοδήματος	150	-170 945	-177 326
	190	2 682 919	5 177 322
ΓΙΑ ΑΝΑΦΟΡΑ:
	200	43 517	31 456
	201	-	-
	202	-	-

Παράρτημα 5

Ισολογισμός της OAO NK Alliance για το 4ο τρίμηνο του 2009

ΠΕΡΙΟΥΣΙΑΚΑ ΣΤΟΙΧΕΙΑ	Κώδικας	Επιστροφή στην κορυφή	Τελικά
γραμμές	έτος αναφοράς	αναφοράς
Και	περίοδος
ΠΑΓΙΟ ΕΝΕΡΓΗΤΙΚΟ
Άυλα περιουσιακά στοιχεία	110	168 622	120 444
πάγιο ενεργητικό	120	4 679	3 587
Κατασκευή σε εξέλιξη	130	-	-
Κερδοφόρες επενδύσεις σε υλικές αξίες	135	-	-
Μακροπρόθεσμες οικονομικές επενδύσεις	140	7 430 094	11 613 397
άλλες μακροπρόθεσμες χρηματοοικονομικές επενδύσεις	145	-	-
Αναβαλλόμενη φορολογική απαίτηση	148	-	-
Λοιπά μη κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία	150	-	-
ΣΥΝΟΛΟ για την Ενότητα I	190	7 603 395	11 737 444
II. ΥΠΑΡΧΟΝΤΑ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΑ ΣΤΟΙΧΕΙΑ
Αποθέματα	210	27 574	20 522
πρώτες ύλες, υλικά και άλλες παρόμοιες αξίες	211	642	4
ζώα για καλλιέργεια και πάχυνση	212	-	-
κόστος σε εξέλιξη (κόστος διανομής)	213	-	-
έτοιμα προϊόντα και αγαθά προς μεταπώληση	214	-	-
εμπορεύματα που αποστέλλονται	215	-	-
Μελλοντικά έξοδα	216	26 932	20 518
άλλα αποθέματα και έξοδα	217	-	-
Φόρος προστιθέμενης αξίας επί των αποκτηθέντων τιμαλφών	220	677	135
Εισπρακτέοι λογαριασμοί (για τους οποίους αναμένονται πληρωμές περισσότερο από 12 μήνες μετά την ημερομηνία αναφοράς)	230	-	-
αγοραστές και πελάτες (62, 76, 82)	231	-	-
Εισπρακτέοι λογαριασμοί (για τους οποίους αναμένονται πληρωμές εντός 12 μηνών από την ημερομηνία αναφοράς)	240	1 374 211	2 952 024
αγοραστές και πελάτες (62, 76, 82)	241	270 206	320 505
Βραχυπρόθεσμες χρηματοοικονομικές επενδύσεις (56,58,82)	250	5 024 000	24 000
δάνεια που χορηγούνται σε οργανισμούς για περίοδο μικρότερη των 12 μηνών	251	-	-
ίδιες μετοχές που αγοράζονται από τους μετόχους	252	-	-
άλλες βραχυπρόθεσμες χρηματοοικονομικές επενδύσεις	253	-	-
Μετρητά	260	929 897	1 058 258
Λοιπά κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία	270	3	1
ΣΥΝΟΛΟ για το Τμήμα II	290	7 356 362	4 054 940
BALANCE (άθροισμα γραμμών 190 + 290)	300	14 959 757	15 792 384
ΕΥΘΥΝΗ		Στην αρχή του έτους αναφοράς		αναφοράς
1	2	3		4
III. ΚΕΦΑΛΑΙΟ ΚΑΙ ΑΠΟΘΕΜΑΤΙΚΑ
Εξουσιοδοτημένο κεφάλαιο	410	888 000		888 000
Ίδιες μετοχές που αγοράζονται από μετόχους	411	-		-
Επιπλέον κεφάλαιο	420	581 910		581 910
Αποθεματικό κεφάλαιο	430	44 400		44 400
αποθεματικά που σχηματίζονται σύμφωνα με το νόμο	431	-		-
αποθεματικά που σχηματίζονται σύμφωνα με το συστατικό	432	44 400		44 400
έγγραφα	-		-
Κέρδη εις νέον (ακάλυπτη ζημία)	470	1 295 246		4 120 024
ΣΥΝΟΛΟ για την Ενότητα III	490	2 809 556		5 634 334
IV. ΜΑΚΡΟΠΡΟΘΕΣ ΚΑΘΗΚΟΝΤΑ	-		-
Δάνεια και πιστώσεις	510	3 865 547		3 496 359
Αναβαλλόμενες φορολογικές υποχρεώσεις	515	-		-
Λοιπές μακροπρόθεσμες υποχρεώσεις	520	-		-
ΣΥΝΟΛΟ για την Ενότητα IV	590	3 865 547		3 496 359
V. ΒΡΑΧΥΠΡΟΘΕΣΜΕΣ ΥΠΟΧΡΕΩΣΕΙΣ
Δάνεια και πιστώσεις	610	7 870 098		6 032 546
Πληρωτέοι λογαριασμοί	620	414 556		523 881
προμηθευτές και εργολάβους	621	394 876		497 063
χρέος προς το προσωπικό του οργανισμού	622	-		9
χρέος προς κρατικά ταμεία εκτός προϋπολογισμού	623	377		2
χρέος σε φόρους και τέλη	624	19 206		26 807
άλλους πιστωτές	625	98		-
Χρέος προς τους συμμετέχοντες (ιδρυτές) για την καταβολή εισοδήματος	630	-		-
έσοδα των μελλοντικών περιόδων	640	-		-
Αποθεματικά για μελλοντικά έξοδα	650	-		-
Λοιπές βραχυπρόθεσμες υποχρεώσεις	660	-		105 264
ΣΥΝΟΛΟ για την Ενότητα V	690	8 284 654		6 661 691
BALANCE (άθροισμα γραμμών 490 + 590 + 690)	700	14 959 757		15 792 384

Παράρτημα 6

Κατάσταση κερδών και ζημιών της OJSC "NK Alliance" για το 4ο τρίμηνο του 2009

Όνομα δείκτη		Κατά την περίοδο αναφοράς	Για παρόμοιο προηγούμενος
1	2	3	4
Έσοδα και έξοδα από συνήθεις δραστηριότητες
Έσοδα (καθαρά) από την πώληση αγαθών, προϊόντων, έργων, υπηρεσιών (καθαρά από φόρο προστιθέμενης αξίας, ειδικούς φόρους κατανάλωσης και παρόμοιες υποχρεωτικές πληρωμές)	010	20 718 442	27 829 390
Κόστος πωληθέντων αγαθών, προϊόντων, έργων, υπηρεσιών	020	-18 511 365	-26 179 179
Μικτό κέρδος	029	2 207 077	1 650 211
Εξοδα πωλήσεως	030	-806 401	-302 353
Έξοδα διαχείρισης	040	-533 607	-375 270
Κέρδος (ζημία) από πωλήσεις	050	867 068	972 588
Λειτουργικά έσοδα και έξοδα
Εισπρακτέοι τόκοι	060	823 144	667 741
Ποσοστό που πρέπει να καταβληθεί	070	-1 013 070	-970 389
Έσοδα από συμμετοχή σε άλλους οργανισμούς	080	2 540 327	5 462 800
Άλλα έσοδα εκμετάλλευσης	090	1 945 344	1 710 195
Λοιπά λειτουργικά έξοδα	100	-2 163 903	-2 916 826
Μη λειτουργικά έσοδα	120	-	-
μη λειτουργικά έξοδα	130	-	-
Κέρδη (ζημία) προ φόρων	140	2 998 911	4 926 109
Αναβαλλόμενη φορολογική απαίτηση	141	-	-
Αναβαλλόμενες φορολογικές υποχρεώσεις	142	-	-
Τρέχων φόρος εισοδήματος	150	-172 641	-202 745
Πρόστιμα και ποινές	180	-1 491	-61
Καθαρό κέρδος (ζημία) της περιόδου αναφοράς	190	2 824 778	4 723 304
ΓΙΑ ΑΝΑΦΟΡΑ:
Μόνιμες φορολογικές υποχρεώσεις (περιουσιακά στοιχεία)	200	62 356	56 873
Βασικά κέρδη (ζημιές) ανά μετοχή	201	-	-
Μειωμένα κέρδη (ζημιές) ανά μετοχή	202	-	-

Οι πληρωτέοι λογαριασμοί είναι ένα είδος υποχρέωσης που χαρακτηρίζει το ποσό των οφειλών προς πληρωμή υπέρ άλλων προσώπων.

Οι πληρωτέοι λογαριασμοί είναι το χρέος ενός οργανισμού προς άλλους οργανισμούς, μεμονωμένους επιχειρηματίες, ιδιώτες, συμπεριλαμβανομένων των δικών του υπαλλήλων, που σχηματίζεται κατά τη διάρκεια διακανονισμών για αποκτηθέντα αποθέματα, έργα και υπηρεσίες, σε διακανονισμούς με τον προϋπολογισμό, καθώς και σε διακανονισμούς μισθών.

Οι πληρωτέοι λογαριασμοί (ή οι εσωτερικοί λογαριασμοί δεδουλευμένων) χαρακτηρίζουν τον πιο βραχυπρόθεσμο τύπο δανειακών κεφαλαίων που χρησιμοποιεί η επιχείρηση, που δημιουργείται από εσωτερικές πηγές. Τα δεδουλευμένα κεφάλαια σε διάφορους τύπους αυτών των λογαριασμών γίνονται από την επιχείρηση καθημερινά (καθώς εκτελούνται οι τρέχουσες επιχειρηματικές δραστηριότητες) και η αποπληρωμή των υποχρεώσεων για αυτό το εσωτερικό χρέος πραγματοποιείται εντός ορισμένων (καθορισμένων) όρων στην περιοχή έως και ενός μήνα .

Οι πληρωτέοι λογαριασμοί χαρακτηρίζονται από τα ακόλουθα κύρια χαρακτηριστικά:

1. Οι εσωτερικοί πληρωτέοι λογαριασμοί είναι μια δωρεάν πηγή χρησιμοποιημένων δανειακών κεφαλαίων για την επιχείρηση.

2. Το ποσό των εσωτερικών πληρωτέων λογαριασμών, εκφρασμένο σε ημέρες του κύκλου εργασιών του, επηρεάζει τη διάρκεια του οικονομικού κύκλου της επιχείρησης.

3. Το ποσό των εσωτερικών πληρωτέων λογαριασμών που δημιουργεί η επιχείρηση εξαρτάται άμεσα από τον όγκο της οικονομικής δραστηριότητας της επιχείρησης, κυρίως από τον όγκο της παραγωγής και των πωλήσεων των προϊόντων.

4. Το προβλεπόμενο ποσό των εγχώριων πληρωτέων λογαριασμών για τους περισσότερους τύπους είναι μόνο μια εκτίμηση.

5. Το ποσό των εσωτερικών πληρωτέων λογαριασμών για τους επιμέρους τύπους της και για την επιχείρηση στο σύνολό της εξαρτάται από τη συχνότητα πληρωμών (εξόφληση υποχρεώσεων) των δεδουλευμένων κεφαλαίων.

Οι πληρωτέοι λογαριασμοί περιλαμβάνουν:

Καθυστερήσεις μισθοδοσίας?

Χρέος για εισφορές σε κοινωνικά ταμεία εκτός προϋπολογισμού.

Χρέος για μεταφορές φόρων σε προϋπολογισμούς διαφορετικών επιπέδων.

Χρέος για μεταβιβάσεις ασφαλίστρων για ασφάλιση περιουσίας της επιχείρησης.

Οφειλές για μεταφορές εισφορών για προσωπική ασφάλιση προσωπικού.

Οφειλές επί διακανονισμών με θυγατρικές και υποκαταστήματα.

Άλλο χρέος.

Βασικός στόχος της διαχείρισης των πληρωτέων λογαριασμών της εταιρείας είναι η διασφάλιση της έγκαιρης συσσώρευσης και πληρωμής των κεφαλαίων που περιλαμβάνονται στη σύνθεσή της.

Λαμβάνοντας υπόψη τον εξεταζόμενο στόχο, η διαχείριση των πληρωτέων λογαριασμών μιας επιχείρησης βασίζεται στα ακόλουθα κύρια στάδια:

1. Ανάλυση πληρωτέων λογαριασμών της επιχείρησης την προηγούμενη περίοδο.Ο κύριος σκοπός της ανάλυσης είναι να προσδιορίσει τις δυνατότητες σχηματισμού επιχειρηματικών δανειακών κεφαλαίων από αυτήν την πηγή.

Στο πρώτο στάδιο της ανάλυσηςμελετάται η δυναμική του συνολικού ποσού των πληρωτέων λογαριασμών της επιχείρησης την προηγούμενη περίοδο, η μεταβολή του μεριδίου της στο συνολικό όγκο του προσελκυόμενου δανειακού κεφαλαίου.

Στο δεύτερο στάδιο της ανάλυσηςεξετάζεται ο κύκλος εργασιών των πληρωτέων λογαριασμών της επιχείρησης, αποκαλύπτεται ο ρόλος της στη διαμόρφωση του χρηματοοικονομικού της κύκλου.

Στο τρίτο στάδιο της ανάλυσηςμελετάται η σύνθεση των πληρωτέων λογαριασμών για τους επιμέρους τύπους του (λογαριασμοί για δεδουλευμένα κεφάλαια). αποκαλύπτεται η δυναμική του μεριδίου των επιμέρους τύπων της στο συνολικό ποσό των εσωτερικών πληρωτέων λογαριασμών. ελέγχεται η επικαιρότητα των δεδουλευμένων και καταβολής κεφαλαίων σε ατομικούς λογαριασμούς.

Στο τέταρτο στάδιο της ανάλυσηςμελετάται η εξάρτηση των μεταβολών σε ορισμένους τύπους πληρωτέων λογαριασμών από αλλαγές στον όγκο των πωλήσεων προϊόντων.

Τα αποτελέσματα της ανάλυσης χρησιμοποιούνται στη διαδικασία πρόβλεψης του ποσού των πληρωτέων λογαριασμών της επιχείρησης την επόμενη περίοδο.

2. Καθορισμός της σύνθεσης των πληρωτέων λογαριασμών της επιχείρησης στην επόμενη περίοδο.Σε αυτό το στάδιο, δημιουργείται ένας κατάλογος συγκεκριμένων τύπων πληρωτέων λογαριασμών της επιχείρησης, λαμβάνοντας υπόψη νέους τύπους επιχειρηματικών λειτουργιών (για παράδειγμα, προσωπική ασφάλιση προσωπικού), νέους τύπους δραστηριοτήτων, νέες εσωτερικές (θυγατρικές) δομές της επιχείρησης , νέα είδη υποχρεωτικών πληρωμών κ.λπ.

3. Καθορισμός της συχνότητας πληρωμών για ορισμένους τύπους πληρωτέων λογαριασμών.Σε αυτό το στάδιο, για κάθε τύπο πληρωτέων λογαριασμών, καθορίζεται η μέση περίοδος δεδουλευμένων κεφαλαίων από τη στιγμή που ξεκινούν αυτά τα δεδουλευμένα έως τη στιγμή της πληρωμής τους. Για το σκοπό αυτό, συγκεκριμένες προθεσμίες καταβολής ορισμένων φόρων, τελών και εισφορών στον προϋπολογισμό και τα ταμεία εκτός προϋπολογισμού, η συχνότητα καταβολής των ασφαλίστρων σύμφωνα με τις συναφθείσες ασφαλιστικές συμβάσεις, οι όροι καταβολής των μισθών σύμφωνα με θεωρούνται οι συναφθείσες συλλογικές συμβάσεις εργασίας και ατομικές συμβάσεις εργασίας κ.λπ.

4. Πρόβλεψη του μέσου ποσού των δεδουλευμένων πληρωμών για ορισμένους τύπους πληρωτέων λογαριασμών.

Αυτή η πρόβλεψη πραγματοποιείται με δύο κύριες μεθόδους:

ΕΝΑ) άμεσος τρόπος υπολογισμού.Αυτή η μέθοδος χρησιμοποιείται σε περιπτώσεις όπου οι γραμμές και τα ποσά των πληρωμών είναι γνωστά εκ των προτέρων για ορισμένους τύπους πληρωτέων λογαριασμών. Στην περίπτωση αυτή, ο υπολογισμός πραγματοποιείται σύμφωνα με τον ακόλουθο τύπο:

CBm - το μηνιαίο ποσό πληρωμών για έναν συγκεκριμένο τύπο δεδουλευμένων.

KP - ο προβλεπόμενος αριθμός πληρωμών σε συγκεκριμένο τύπο δεδουλευμένων κατά τη διάρκεια του μήνα.

σι) στατιστική μέθοδος που βασίζεται σε συντελεστές ελαστικότητας.Αυτή η μέθοδος χρησιμοποιείται σε περιπτώσεις όπου το ποσό των πληρωμών για έναν συγκεκριμένο τύπο πληρωτέων λογαριασμών δεν είναι σαφώς καθορισμένο εκ των προτέρων. Στην περίπτωση αυτή, ο υπολογισμός πραγματοποιείται σύμφωνα με τον ακόλουθο τύπο:

Svkz - το προβλεπόμενο μέσο ποσό των πληρωτέων λογαριασμών ενός συγκεκριμένου τύπου.

ВКЗв - το μέσο ποσό των πληρωτέων λογαριασμών ενός συγκεκριμένου τύπου την προηγούμενη περίοδο.

ΔOR - προβλεπόμενος ρυθμός αύξησης του όγκου πωλήσεων την επόμενη περίοδο, %;

KEV - συντελεστής ελαστικότητας συγκεκριμένου τύπου πληρωτέων λογαριασμών από τον όγκο των πωλήσεων προϊόντων,%.

5. Πρόβλεψη του μέσου ποσού και του μεγέθους της αύξησης των πληρωτέων λογαριασμών για την επιχείρηση στο σύνολό της.

Μέσο ποσό πληρωτέων λογαριασμώνγια την επιχείρηση στο σύνολό της προσδιορίζεται αθροίζοντας το προβλεπόμενο μέσο μέγεθός της για ορισμένους τύπους αυτού του χρέους:

VKZp - το προβλεπόμενο μέσο ποσό των πληρωτέων λογαριασμών για την επιχείρηση στο σύνολό της.

VKZv - το προβλεπόμενο μέσο ποσό των πληρωτέων λογαριασμών για τους συγκεκριμένους τύπους του.

Αύξηση πληρωτέων λογαριασμών εσωτερικούτην επόμενη περίοδο για την επιχείρηση στο σύνολό της καθορίζεται από τον ακόλουθο τύπο:

ΔVKZp = VKZp - VKZf,

ΔVKZp - η προβλεπόμενη αύξηση του μέσου ποσού των πληρωτέων λογαριασμών για την επιχείρηση στο σύνολό της την επόμενη περίοδο.

VKZp - το προβλεπόμενο μέσο ποσό των πληρωτέων λογαριασμών για την επιχείρηση στο σύνολό της.

VKZf - το μέσο ποσό των πληρωτέων λογαριασμών της επιχείρησης την ίδια προηγούμενη περίοδο.

6. Εκτίμηση της επίδρασης της αύξησης στους πληρωτέους λογαριασμούς της επιχείρησης την επόμενη περίοδο.Αυτό το αποτέλεσμα είναι να μειώσει την ανάγκη της επιχείρησης να προσελκύσει ένα δάνειο και το κόστος που σχετίζεται με τη συντήρησή του. Ο υπολογισμός αυτού του αποτελέσματος πραγματοποιείται σύμφωνα με τον ακόλουθο τύπο:

Evkz - η επίδραση της αύξησης του μέσου ποσού των πληρωτέων λογαριασμών της επιχείρησης την επόμενη περίοδο.

ΔVKZp - προβλεπόμενη αύξηση του μέσου ποσού των πληρωτέων λογαριασμών για την επιχείρηση στο σύνολό της.

PCb - το μέσο ετήσιο επιτόκιο για ένα βραχυπρόθεσμο δάνειο που προσελκύει η επιχείρηση.

7. Διασφάλιση του ελέγχου της επικαιρότητας των δεδουλευμένων και πληρωμών κεφαλαίων στο πλαίσιο ορισμένων τύπων πληρωτέων λογαριασμών.Η συγκέντρωση αυτών των κεφαλαίων ελέγχεται από το λογιστήριο με βάση τα αποτελέσματα των επιμέρους επιχειρηματικών λειτουργιών της επιχείρησης. Η πληρωμή αυτών των κεφαλαίων περιλαμβάνεται στο αναπτυγμένο ημερολόγιο πληρωμών και ελέγχεται στη διαδικασία παρακολούθησης των τρεχουσών χρηματοοικονομικών δραστηριοτήτων της επιχείρησης.

Λαμβάνοντας υπόψη την προβλεπόμενη αύξηση των πληρωτέων λογαριασμών στην επιχείρηση, διαμορφώνεται η γενική δομή των δανειακών κεφαλαίων που προσελκύονται από διάφορες πηγές.

σύνολο:0
Σε επαφή με 0
Google+ 0
Εντάξει 0
Facebook 0